المصادر الرئيسية 1. في الأمثال الروسية: حسب مصادر أجنبية. - M. ، 1985. Bayton A. et al. 25 كتابًا رئيسيًا في الاقتصاد: التحليل والتعليقات. - تشيليابينسك ، 1999. عمل ومدير. - م ، 1992. بيرز أ. "قاموس الشيطان" والقصص. - M. ، 1966. Boyett J.G ، Boyett J. T.

أين يمكنني الحصول على مصدر تمويل لمشروع تجاري أو مشروع فردي؟ كجزء من المقالة ، سيتم النظر في جميع الخيارات: سهلة ومعقدة. أيضًا ، سيتم الانتباه إلى كل من الطرق الشائعة لتلقي الأموال ، والطرق غير المعروفة إلى حد ما أو المعقدة.

معلومات عامة

تمويل الأعمال هو إمكانية توفير الأموال التي سيتم تنفيذ العمليات الداخلية للشركة أو المؤسسة من أجلها. تقليديا ، يمكن تقسيم مصادر المال ، حسب مكان حدوثها ، إلى مجموعتين:

1. داخلي.
2. خارجي.

الأول يشمل صافي الربح ، والاستهلاك ، والذمم الدائنة ، والخصوم المستقرة ، واحتياطيات النفقات والمدفوعات المستقبلية ، وكذلك الدخل المؤجل. والثاني يشمل رأس المال المصرح به وأموال الدولة والمواطنين والمؤسسات المالية والائتمانية والمؤسسين والمشاركين.

متى وأين وماذا يستخدم؟

يتضمن التمويل الداخلي للأعمال التجارية استخدام تلك الموارد التي يتم إنشاؤها في سياق الأنشطة الاقتصادية للهيكل التجاري. بشكل عام ، هذا خيار مرغوب فيه أكثر. في حين أن التمويل الخارجي للأعمال التجارية ينطوي على استلام الأموال من العالم الخارجي. تقليديا ، يمكن تقسيمها إلى تلك التي تأتي في ترتيب التوزيع ويتم تعبئتها في سوق الأدوات النقدية. قبل متابعة المقال ، دعنا ندرج جميع مصادر تمويل الأعمال.

من أين يمكنك الحصول على المال؟

تعمل مصادر التكوين دائمًا كأساس وتجميع:

1. تشكلت بوسائلها الخاصة.

رأس المال المصرح به والإضافي والاحتياطي.

ثانيًا. صافي الأرباح المحتجزة.

ثالثا. الاستهلاك.

رابعا. حسابات قابلة للدفع.

خامسا - الخصوم المستدامة.

السادس. إيرادات الفترات المستقبلية.

سابعا. الدخل المستهدف.

ثامنا. احتياطيات المدفوعات والمصروفات المستقبلية.

التاسع. إيصالات أخرى.

2. حشد في السوق المالية.

أولا الائتمان.

ثانيًا. توزيعات الأرباح والفوائد المستلمة من حيازة الأوراق المالية لمصدرين آخرين.

ثالثا. الدخل من عمليات المعادن النفيسة والعملات الأجنبية.

رابعا. الفائدة على استخدام الأموال المقدمة سابقا.

خامسا - بيع الأوراق المالية الخاصة.

3. استلمت بترتيب التوزيع.

أولا - الموارد المالية التي تم تكوينها على أساس الحصص.

ثانيًا. دعم الميزانية.

ثالثا. أقساط التأمين.

رابعا. المتحصلات من الجمعيات والهياكل الصناعية والمقتنيات.

الخصائص

وتجدر الإشارة إلى هذه الحقيقة الممتعة: الموارد المالية ، على عكس العمالة والمواد ، قابلة للاستبدال بشكل استثنائي. والآن عن السلبية: هم أيضًا عرضة لخفض قيمة العملة والتضخم. وشيء آخر ، لكن الأمر يتعلق بموقف شخصي. في السابق ، تم إعطاء مجموعتين رئيسيتين فقط. لا يذكر بعض الباحثين المصادر الخارجية على هذا النحو ، لكنهم يتحدثون عن الأموال التي تم جذبها واقتراضها ، فضلاً عن التمويل المختلط (المشترك). سيتم النظر في هذه الاحتمالات الثلاثة بشكل منفصل.

المشكلة الأكثر إلحاحًا ، والتي يتم جذب الأموال لحلها بالفعل ، هي الحاجة إلى توسيع أو ترقية أصول الإنتاج الرئيسية. لذلك ، ستتم مناقشة تفاصيل جمع الأموال وتمويل الأعمال مع التركيز على هذا الجانب.

المصادر الداخلية

تشارك الشركات بشكل مستقل في توزيع ذلك الجزء من الدخل الذي يظل تحت تصرفها بعد خصم مبالغ التكلفة ودفع الضرائب. يتضمن الاستخدام الرشيد للأموال تنفيذ خطط لمزيد من التطوير للمشروع مع احترام مصالح المالكين والمستثمرين والموظفين. ومع ذلك ، هناك قاعدة واحدة. كلما زاد الربح الذي يذهب إلى توسيع النشاط الاقتصادي ، قلت الحاجة إلى تمويل إضافي. في الوقت نفسه ، تعتمد القيمة إلى حد كبير على ربحية العمليات المنفذة وسياسة توزيع الأرباح المعتمدة داخل المؤسسة.

تتميز طريقة جمع الأموال هذه بمزايا رائعة: ليست هناك حاجة لتحمل تكاليف إضافية ، ويحتفظ المالك بالسيطرة على المؤسسة. للأسف ، هناك أيضًا عيوب. الأهم هو استحالة تطبيق هذا النهج. لذلك ، في حالة الأصول الثابتة ، يمكن استنفاد صندوق الغرق. وبعد ذلك عليك البحث عن طرق أخرى للحصول على التمويل.

جمع التبرعات

هذا المسار متنوع للغاية وله العديد من الجوانب الإيجابية والسلبية. نظرًا لاتساع نطاق الاحتمالات ، ستحظى المصادر الخارجية بأكبر قدر من الاهتمام. عند البحث عن هذا النوع من الاستثمار ، يجب أن تدرك أن المستثمرين مهتمون بأرباح عالية ، والشركة نفسها ، وكذلك حصة الملكية التي سيحصلون عليها.

كلما تم استثمار المزيد من الأموال ، قلت السيطرة على المالكين الأصليين للمؤسسة. يمكن الاتفاق على استرداد سعر السوق أو معامل معين اعتمادًا على دخل المؤسسة بشكل منفصل. وعليك أن تفهم أن هذا أكثر ملاءمة على الأقل للمؤسسات المتوسطة الحجم والشركات الكبيرة. يمكن قول شيء ما عن تمويل الأعمال الصغيرة ، لكن هذا استثناء أكثر من كونه ممارسة عادية. حسنًا ، في هذه الحالة ، يبقى التركيز على الأموال المقترضة. بالنسبة للأعمال ، فإن التأجير والائتمان هما الأنسب. كثير من الناس يقارنونهم ويقولون إنهم متطابقون حرفيًا ، لكنهم ليسوا كذلك. دعنا نرى لماذا.

الاعتمادات

هذه هي أشهر المصادر الرئيسية لتمويل الأعمال. القرض يعني قرضًا نقديًا (نادرًا ما يكون في شكل سلعة) ، والذي يتم تقديمه على أساس السداد. ينص على دفع الفائدة مقابل استخدامها. تتمثل ميزة القرض في أن استلام واستخدام الأموال ، كقاعدة عامة ، لا يخضع لشروط خاصة. وفي حالة الإصدار من قبل بنك حيث يتم تقديم الخدمة للمشروع ، يتم إصداره بسرعة كبيرة ودون تأخير.

ومع ذلك ، هناك بعض العيوب. وبالتالي ، نادرا ما تتجاوز مدة الإصدار ثلاث سنوات. لذلك ، بالنسبة للمؤسسات التي تركز على الربح طويل الأجل ، فهذا أمر لا يطاق. أيضا ، فإن العيب هو شرط تقديم وديعة ، والتي تعادل المبلغ الصادر. قد تكون هناك ، على الرغم من ندرة ذلك ، شروط خاصة معينة ، مثل فتح حساب جاري مع أحد البنوك التي تقدم قرضًا. وقد لا يكون هذا دائمًا مفيدًا للمشروع. أيضًا ، نظرًا لاستخدام مخطط الاستهلاك القياسي ، ستضطر الشركة إلى دفع ضريبة الممتلكات طوال الوقت أثناء استخدام القرض.

تأجير

لقد انتهينا من النظر في مصادر تمويل الشركات الصغيرة وسنركز على أداة غير معروفة ومعروفة للغاية ، ومع ذلك ، فهي جديرة جدًا إذا فهمت جوهرها.

لذا ، فإن التأجير هو شكل معقد خاص من نشاط ريادة الأعمال ، والذي يسمح لأحد الجانبين بتحديث الأصول الثابتة المستخدمة بشكل فعال ، والآخر لتوسيع حدود تمثيله. وهذا يحدث بشروط ترضي الطرفين. إذا تحدثنا عن برامج تمويل الأعمال من مصادر خارجية ، فيمكن أن يسمى هذا الخيار الأفضل.

ما هي مزايا التأجير التمويلي؟ بادئ ذي بدء ، عدم وجود دفعة أولى وضرورة البدء على الفور في الدفع. بينما في حالة القرض ، يتعين عليك سداد ما بين 15٪ إلى 60٪ من الدفعة الأولى. بفضل هذا ، يمكن للمؤسسة التي ليس لديها موارد مالية كبيرة أن تبدأ في تنفيذ مشروع كبير. بالإضافة إلى ذلك ، فإن استخدام هذه الأداة أسهل بكثير من إثبات قدرتك على تحمل قرض. إن تمويل المشاريع التجارية في مرحلة بدايتها هو الذي يسمح لك بالاختيار لصالح التأجير. بالإضافة إلى ذلك ، فإن الاتفاقية أكثر مرونة. بعد كل شيء ، في هذه الحالة ، تحسب الشركة بشكل مستقل مقدار الدخل الذي ستحصل عليه ، ووفقًا للمخطط الذي ستعمل به. يمكن الاتفاق على أن سداد الديون سيأتي من الأموال التي ستأتي من بيع المنتجات. وبعد سداد كامل المبلغ يصبح العقار ملكًا للشركة.

بالنسبة للشركات ، سواء المبتدئة أو المطورة بالفعل ، يبحث رواد الأعمال عن مصادر التمويل. تتطور الشركات والمنظمات وتعيش عندما يكون هناك دخل مالي ثابت. في الوقت نفسه ، لفتح وتنظيم عملك الخاص ، غالبًا ما تكون مدخراتك النقدية غير كافية. عند وضع خطة مالية ، من الضروري مراعاة مصادر التمويل.

يمكن تقسيم مصادر التمويل إلى نوعين:

يمكن استخدام هذين الشكلين من أشكال تمويل الأعمال بشكل منفصل ودمجهما مع بعضهما البعض.

تمويل الأعمال

من أجل التطوير الناجح لأي عمل تجاري ، من الضروري إيجاد الأموال ؛ فبدون أموال مجانية ، يتلاشى العمل.

ايضا لدى الدولة برامج لتلقي المنح وإعانات الموازنة والقروض بفائدة أقل. عند توزيع الأموال العامة ، يتم إيلاء المزيد من الاهتمام لمؤسسات الإنتاج المبتكرة ذات التوجه الاجتماعي. بالنسبة للأموال المستلمة ، ستحتاج إلى الإبلاغ عن استخدامها للغرض المقصود منها. بالنسبة لبعض البرامج ، يتم توفير الأموال مجانًا.

2.7 المصادر الرئيسية لتمويل الأعمال

أولاً - المصادر الداخلية لتمويل الأعمال (صافي الربح ، الاستهلاك)

ثانيًا. المصادر الخارجية لتمويل الأعمال (القروض المصرفية والاستثمارات وما إلى ذلك)

التمويل- وسيلة لتزويد ريادة الأعمال بالمال. مصادر التمويل الداخلية - مصادر المقبوضات النقدية ، والتي تتشكل على حساب نتائج نشاط ريادة الأعمال. يمكن أن تكون هذه استثمارات لمؤسسي الشركة في رأس المال المصرح به ؛ النقدية المقبوضة بعد بيع أسهم الشركة ، بيع ممتلكات الشركة ، إيصال الإيجار مقابل إيجار الممتلكات ، الدخل من بيع المنتجات.

1) الربح (الإجمالي)- الفرق بين دخلها وتكاليفها أو تكاليف إنتاجها ، أي إجمالي الربح المحصل قبل إجراء جميع الخصومات والاستقطاعات. صافي الدخل (الربح المتبقي) هو الفرق بين مبلغ عائدات المبيعات وجميع تكاليف المؤسسة.

2) الاستهلاك- إهلاك الأصول الثابتة المحسوبة من الناحية النقدية في عملية تطبيقها ، استخدام الإنتاج. إن أداة التعويض عن إهلاك الأصول الثابتة هي استقطاعات الاستهلاك في شكل أموال مخصصة للإصلاحات أو البناء ، أو لتصنيع أصول ثابتة جديدة. يتم تضمين مقدار الإهلاك في تكاليف الإنتاج (التكلفة) للمنتجات وبالتالي يدخل في السعر.

مصادر التمويل الخارجية

1) تمويل الديون - رأس المال المقترض (قروض وقروض قصيرة الأجل ، قروض طويلة الأجل).

- رأس مال القرض هو جزء مستقل من رأس المال الاقتصادي ، والذي يعمل في شكل نقدي في مجال نشاط ريادة الأعمال.

- قرض عقاري - قرض عقاري. هذا القرض هو الشكل الأكثر شيوعًا للقرض المضمون. جوهرها هو أن الشركة ، عند استلام أموال الدين ، تضمن للدائن سداد الدين ، مع مراعاة الفائدة.

- الائتمان التجاري هو قرض تجاري ، مما يعني أن رائد الأعمال يشتري منتجًا عن طريق تأجيل دفعه.

- الأسهم هي شكل شائع لجمع الأموال. من خلال إصدار وبيع الأسهم ، تحصل الشركة الريادية على قرض دين من المشتري ، ونتيجة لذلك يكتسب المساهم الحق في ملكية الشركة ، وكذلك في الحصول على أرباح الأسهم. توزيعات الأرباح في هذه الحالة هي الفوائد على القرض ، والتي يتم تقديمها في شكل أموال مدفوعة للأسهم.

2) تحويل مؤسسة فردية إلى شراكة.

3) تحويل الشراكة إلى شركة مساهمة مقفلة.

4) استخدام الأموال من الصناديق المختلفة لدعم الأعمال الصغيرة.

5) التمويل غير المبرر هو تمثيل الأموال في شكل تبرعات خيرية مجانية ، ومساعدات ، وإعانات.

يعد بيع الأسهم أيضًا وسيلة لجمع التمويل من الخارج ، وهو مصدر مهم جدًا للتمويل حيث يمكن أن يكون لدى الشركة مئات أو آلاف المساهمين.

تمويل ميزانية الدولة:

- تخصص الدولة أموالا لمنشآت القطاع العام على شكل استثمارات رأسمالية مباشرة. مؤسسات القطاع العام مملوكة للدولة. هذا يعني أن الدولة تمتلك أيضًا الربح من أنشطتهم.

- يمكن للدولة أيضًا أن تزود الشركات بأموالها في شكل إعانات. هذا تمويل جزئي لأنشطة الشركات. يمكن إصدار الإعانات لكل من الشركات العامة والخاصة. يتمثل الاختلاف الرئيسي بين التمويل الحكومي والقرض المصرفي في أن الشركة تتلقى أموالًا من الدولة مجانًا وبلا رجعة.

- أمر الولاية: تأمر الدولة الشركة بتصنيع منتج معين وتعلن أنها مشتريه. لا تمول الدولة التكاليف هنا ، ولكنها تزود الشركة بالدخل من بيع البضائع مقدمًا.