Sumber utama 1. Dalam Bahasa RusiaAforisme: Menurut sumber asing. - M., 1985. Bayton A. et al.25 buku kunci tentang ekonomi: Analisis dan komentar. - Chelyabinsk, 1999. Bisnis dan manajer. - M., 1992. Beers A. "Kamus Setan" dan cerita. - M., 1966. Boyett J. G., Boyett J. T.

Di mana saya bisa mendapatkan sumber keuangan untuk proyek bisnis atau individu? Sebagai bagian dari artikel, semua opsi akan dipertimbangkan: mudah dan rumit. Juga, perhatian akan diberikan pada kedua cara populer untuk menerima uang, dan yang agak sedikit diketahui atau rumit.

informasi Umum

Pembiayaan bisnis adalah kemungkinan menyediakan dana yang untuknya proses internal perusahaan atau perusahaan akan dilakukan. Secara konvensional, sumber uang, tergantung pada tempat kemunculannya, dapat dibagi menjadi dua kelompok:

1. Intern.
2. Luar.

Yang pertama termasuk laba bersih, depresiasi, hutang, kewajiban stabil, cadangan untuk pengeluaran dan pembayaran masa depan, serta pendapatan yang ditangguhkan. Yang kedua termasuk modal dasar, dana negara, warga negara, organisasi keuangan dan kredit, pendiri dan peserta.

Kapan dan di mana dan apa yang digunakan?

Pembiayaan internal bisnis melibatkan penggunaan sumber daya yang dihasilkan selama kegiatan ekonomi dari struktur komersial. Secara umum, ini adalah opsi yang lebih diinginkan. Sedangkan pembiayaan eksternal suatu bisnis melibatkan penerimaan dana dari dunia luar. Secara konvensional, mereka dapat dibagi menjadi mereka yang datang dalam urutan distribusi dan dimobilisasi di pasar instrumen moneter. Sebelum melanjutkan artikel, mari kita daftar semua sumber pembiayaan bisnis.

Di mana Anda bisa mendapatkan uang?

Sumber-sumber pembentukan selalu bertindak sebagai dasar dan pengelompokan:

1. Dibentuk melalui cara mereka sendiri.

I. Modal dasar, tambahan dan cadangan.

II. Laba bersih dan ditahan.

AKU AKU AKU. Depresiasi.

IV. Akun hutang.

V. Kewajiban berkelanjutan.

VI. Pendapatan periode mendatang.

VII. Targetkan pendapatan.

VIII. Cadangan untuk pembayaran dan pengeluaran di masa mendatang.

IX. kuitansi lainnya.

2. Dimobilisasi di pasar keuangan.

I.Kredit.

II. Dividen dan bunga yang diterima dari kepemilikan surat berharga dari emiten lain.

AKU AKU AKU. Pendapatan dari operasi dengan logam mulia dan mata uang asing.

IV. Bunga atas penggunaan dana yang telah disediakan sebelumnya.

V. Penjualan surat berharga sendiri.

3. Diterima sesuai urutan distribusi.

I. Sumber daya keuangan yang dibentuk atas dasar saham.

II. subsidi anggaran.

AKU AKU AKU. Asuransi premium.

IV. Penerimaan dari asosiasi, struktur industri dan kepemilikan.

Keunikan

Perlu dicatat fakta yang menyenangkan: sumber daya keuangan, berbeda dengan tenaga kerja dan material, sangat sepadan. Dan sekarang tentang negatifnya: mereka juga tunduk pada devaluasi dan inflasi. Dan satu hal lagi, tetapi ini lebih merupakan masalah posisi pribadi. Sebelumnya, hanya dua kelompok utama yang diberikan. Beberapa peneliti tidak menyebutkan sumber eksternal seperti itu, tetapi berbicara tentang dana yang ditarik dan dipinjam, serta pembiayaan campuran (gabungan). Ketiga kemungkinan ini akan dipertimbangkan secara terpisah.

Masalah yang paling mendesak, solusi yang sebenarnya menarik uang, adalah kebutuhan untuk memperluas atau meningkatkan aset produksi utama. Oleh karena itu, secara spesifik penggalangan dana dan pembiayaan bisnis akan dibahas dengan memperhatikan aspek ini.

Sumber internal

Perusahaan secara independen terlibat dalam distribusi bagian dari pendapatan yang tersisa setelah dikurangi jumlah biaya dan pajak. Penggunaan dana secara rasional melibatkan implementasi rencana untuk pengembangan lebih lanjut dari perusahaan sambil menghormati kepentingan pemilik, investor dan karyawan. Namun, ada satu aturan. Semakin banyak keuntungan untuk memperluas kegiatan ekonomi, semakin sedikit kebutuhan untuk pembiayaan tambahan. Pada saat yang sama, nilainya sangat tergantung pada profitabilitas operasi yang dilakukan dan kebijakan dividen yang diadopsi dalam perusahaan.

Metode penggalangan dana ini memiliki keuntungan luar biasa: tidak perlu mengeluarkan biaya tambahan, dan pemilik tetap memegang kendali atas perusahaan. Sayangnya, ada juga kekurangannya. Yang paling signifikan adalah ketidakmungkinan menerapkan pendekatan ini. Jadi, dalam hal aset tetap, sinking fund bisa habis. Dan kemudian Anda harus mencari cara lain untuk mendapatkan dana.

penggalangan dana

Jalur ini cukup beragam, memiliki banyak aspek positif dan negatif. Karena berbagai kemungkinan, sumber eksternal akan menerima perhatian paling besar. Saat mencari jenis investasi ini, Anda harus menyadari bahwa investor tertarik pada keuntungan yang tinggi, perusahaan itu sendiri, serta bagian kepemilikan yang akan mereka terima.

Semakin banyak uang yang diinvestasikan, semakin sedikit kendali yang akan tetap ada pada pemilik asli perusahaan. Penebusan untuk harga pasar atau koefisien tertentu tergantung pada pendapatan perusahaan dapat disepakati secara terpisah. Dan Anda perlu memahami bahwa ini lebih cocok setidaknya untuk perusahaan menengah dan besar. Sesuatu dapat dikatakan tentang pembiayaan usaha kecil, tetapi ini lebih merupakan pengecualian daripada praktik biasa. Nah, dalam hal ini tetap berkonsentrasi pada dana pinjaman. Untuk bisnis, leasing dan kredit adalah yang paling cocok. Banyak orang membandingkannya dan mengatakan bahwa mereka benar-benar identik, tetapi sebenarnya tidak. Mari kita lihat mengapa.

kredit

Ini adalah sumber utama pembiayaan bisnis yang paling terkenal. Pinjaman berarti pinjaman dalam bentuk tunai (jarang dalam bentuk komoditas), yang diberikan atas dasar pembayaran kembali. Ini menyediakan pembayaran bunga untuk penggunaannya. Keuntungan dari pinjaman adalah bahwa penerimaan dan penggunaan dana, sebagai suatu peraturan, tidak tunduk pada persyaratan khusus. Dan dalam hal penerbitan oleh bank di mana perusahaan dilayani, diterbitkan dengan cukup cepat dan tanpa penundaan.

Namun, ada kelemahan tertentu. Dengan demikian, jangka waktu penerbitan jarang melebihi tiga tahun. Oleh karena itu, bagi perusahaan yang fokus pada keuntungan jangka panjang, itu tidak tertahankan. Juga, kerugiannya adalah persyaratan untuk menyediakan deposit, yang setara dengan jumlah yang dikeluarkan. Mungkin, meskipun jarang, kondisi khusus tertentu diajukan, seperti membuka rekening giro di bank yang menawarkan pinjaman. Dan ini mungkin tidak selalu bermanfaat bagi perusahaan. Juga, karena penggunaan skema penyusutan standar, perusahaan akan dipaksa untuk membayar pajak properti sepanjang waktu menggunakan pinjaman.

Sewa

Kami sedang menyelesaikan mempertimbangkan sumber pembiayaan untuk usaha kecil dan akan fokus pada alat yang tidak terlalu populer dan terkenal, yang, bagaimanapun, sangat layak jika Anda memahami esensinya.

Jadi, leasing adalah bentuk kompleks khusus dari aktivitas kewirausahaan, yang memungkinkan satu pihak untuk secara efektif memperbarui aset tetap yang digunakan, dan yang lain memperluas batas representasinya. Dan ini terjadi dengan syarat yang memuaskan kedua belah pihak. Jika kita berbicara tentang program pembiayaan bisnis dari sumber eksternal, maka ini bisa disebut sebagai pilihan terbaik.

Apa keuntungan dari leasing? Pertama-tama, kurangnya uang muka dan persyaratan untuk segera mulai membayar. Sedangkan dalam kasus pinjaman, Anda perlu membuat dari 15% sampai 60% dari uang muka. Berkat ini, perusahaan yang tidak memiliki sumber daya keuangan yang signifikan dapat mulai mengimplementasikan proyek besar. Selain itu, menggunakan alat ini jauh lebih mudah daripada membuktikan bahwa Anda mampu membayar pinjaman. Ini adalah pembiayaan proyek bisnis pada tahap awal yang memungkinkan Anda untuk membuat pilihan yang mendukung leasing. Selain itu, perjanjiannya lebih fleksibel. Lagi pula, dalam hal ini, perusahaan secara mandiri menghitung berapa banyak pendapatan yang akan diperolehnya, dan menurut skema apa yang akan berhasil. Dapat disepakati bahwa pembayaran utang akan berasal dari dana yang akan berasal dari penjualan produk. Dan setelah pembayaran seluruh jumlah, properti menjadi milik perusahaan.

Untuk bisnis, baik yang baru dimulai maupun yang sudah berkembang, pengusaha mencari sumber pembiayaan. Perusahaan dan organisasi berkembang dan hidup ketika ada pendapatan finansial yang konstan. Pada saat yang sama, untuk membuka dan mengatur bisnis Anda sendiri, tabungan tunai Anda sendiri seringkali tidak cukup. Saat menyusun rencana keuangan, perlu memperhitungkan sumber pembiayaan.

Sumber dana dapat dibagi menjadi dua jenis:

Kedua bentuk pembiayaan bisnis ini dapat digunakan secara terpisah dan digabungkan satu sama lain.

Pembiayaan bisnis

Untuk keberhasilan pengembangan bisnis apa pun, perlu mencari dana, tanpa uang gratis, bisnis memudar.

Juga negara memiliki program untuk menerima hibah, subsidi anggaran, pinjaman dengan tingkat yang lebih rendah. Saat mendistribusikan dana publik, lebih banyak perhatian diberikan pada perusahaan produksi yang inovatif dan berorientasi sosial. Untuk dana yang diterima, Anda harus melaporkan bahwa dana tersebut digunakan untuk tujuan yang dimaksudkan. Untuk beberapa program, dana diberikan secara cuma-cuma.

2.7 Sumber utama pembiayaan usaha

I. Sumber pembiayaan usaha internal (laba bersih, depresiasi)

II. Sumber pembiayaan bisnis eksternal (pinjaman bank, investasi, dll.)

Pembiayaan- cara untuk memberikan kewirausahaan dengan uang tunai. Sumber pembiayaan internal - sumber penerimaan kas, yang dibentuk dengan mengorbankan hasil kegiatan wirausaha. Ini dapat berupa penyertaan pendiri perusahaan dalam modal dasar; kas yang diterima setelah penjualan saham perusahaan, penjualan properti perusahaan, penerimaan sewa untuk sewa properti, pendapatan dari penjualan produk.

1) Laba (kotor)- perbedaan antara pendapatan dan biaya atau biaya produksi, yaitu, total keuntungan yang diterima sebelum semua pemotongan dan pengurangan dilakukan. Laba bersih (laba sisa) adalah selisih antara jumlah hasil penjualan dan semua biaya perusahaan.

2) depresiasi- penyusutan aset tetap yang dihitung dalam istilah moneter dalam proses penerapannya, penggunaan produksi. Instrumen kompensasi penyusutan aktiva tetap adalah pengurang penyusutan dalam bentuk uang yang dialokasikan untuk perbaikan atau pembangunan, atau pembuatan aktiva tetap baru. Jumlah penyusutan termasuk dalam biaya produksi (biaya) produk dan dengan demikian masuk ke harga.

Sumber pendanaan eksternal

1) pembiayaan utang - modal pinjaman (pinjaman dan pinjaman jangka pendek; pinjaman jangka panjang).

- Modal pinjaman merupakan bagian mandiri dari modal ekonomi, yang berfungsi dalam bentuk uang tunai dalam bidang kegiatan wirausaha.

- Pinjaman hipotek - pinjaman hipotek. Pinjaman ini adalah bentuk yang paling umum dari pinjaman dijamin. Esensinya adalah bahwa perusahaan, setelah menerima dana utang, menjamin kreditur untuk membayar utang, dengan memperhitungkan bunga.

- Kredit perdagangan adalah pinjaman komersial, yang berarti bahwa seorang pengusaha membeli produk dengan menunda pembayarannya.

– Saham adalah bentuk umum untuk mengumpulkan uang. Dengan menerbitkan dan menjual saham, perusahaan wirausaha menerima pinjaman hutang dari pembeli, sebagai akibatnya pemegang saham memperoleh hak atas properti perusahaan, serta menerima dividen. Dividen dalam hal ini adalah bunga pinjaman, yang disajikan dalam bentuk uang yang dibayarkan untuk saham.

2) Transformasi dari perusahaan individu menjadi kemitraan.

3) Transformasi kemitraan menjadi perusahaan saham gabungan tertutup.

4) Penggunaan dana dari berbagai dana untuk mendukung usaha kecil.

5) Pembiayaan gratifikasi adalah representasi dana dalam bentuk sumbangan, bantuan, subsidi secara cuma-cuma.

Menjual saham juga merupakan cara untuk mendapatkan pendanaan dari luar, dan merupakan sumber pendanaan yang sangat penting karena sebuah perusahaan dapat memiliki ratusan atau ribuan pemegang saham.

Pembiayaan APBN:

– Negara mengalokasikan dana untuk perusahaan sektor publik dalam bentuk penyertaan modal langsung. Perusahaan sektor publik dimiliki oleh negara. Artinya, negara juga memiliki keuntungan dari kegiatan mereka.

- Negara juga dapat memberikan dana kepada perusahaan dalam bentuk subsidi. Ini adalah sebagian pembiayaan kegiatan perusahaan. Subsidi dapat dikeluarkan untuk perusahaan publik dan swasta. Perbedaan utama antara pembiayaan negara dan pinjaman bank adalah bahwa perusahaan menerima dana dari negara secara gratis dan tidak dapat ditarik kembali.

- Perintah negara: negara memerintahkan perusahaan untuk memproduksi produk tertentu dan menyatakan dirinya sebagai pembelinya. Negara tidak membiayai biaya di sini, tetapi memberi perusahaan pendapatan dari penjualan barang di muka.