मार्जिन सरल है. मार्जिन की गणना कैसे की जाती है: मार्कअप और मार्जिन के बीच अंतर। ऐसे अलग-अलग अर्थ

मूल्य निर्धारण में मार्जिन निर्धारण कारकों में से एक है। इस बीच, हर महत्वाकांक्षी उद्यमी इस शब्द का अर्थ नहीं समझा सकता। आइए स्थिति को सुधारने का प्रयास करें।

"मार्जिन" की अवधारणा का उपयोग अर्थव्यवस्था के सभी क्षेत्रों के विशेषज्ञों द्वारा किया जाता है। यह, एक नियम के रूप में, एक सापेक्ष मूल्य है, जो एक संकेतक है। व्यापार, बीमा, बैंकिंगमार्जिन की अपनी विशिष्टताएँ होती हैं।

मार्जिन की गणना कैसे करें

अर्थशास्त्री मार्जिन को किसी उत्पाद और उसके विक्रय मूल्य के बीच के अंतर के रूप में समझते हैं। यह व्यावसायिक गतिविधियों की प्रभावशीलता के प्रतिबिंब के रूप में कार्य करता है, अर्थात यह एक संकेतक है कि कंपनी कितनी सफलतापूर्वक परिवर्तित होती है।

मार्जिन एक सापेक्ष मूल्य है जिसे प्रतिशत के रूप में व्यक्त किया जाता है। मार्जिन गणना सूत्र इस प्रकार है:

लाभ/राजस्व*100 = मार्जिन

चलिए एक सरल उदाहरण देते हैं. यह ज्ञात है कि उद्यम मार्जिन 25% है। इससे हम यह निष्कर्ष निकाल सकते हैं कि राजस्व का प्रत्येक रूबल कंपनी को 25 कोपेक लाभ देता है। शेष 75 कोपेक खर्चों से संबंधित हैं।

सकल मार्जिन क्या है

किसी कंपनी की लाभप्रदता का आकलन करते समय, विश्लेषक सकल मार्जिन पर ध्यान देते हैं - जो कंपनी के प्रदर्शन के मुख्य संकेतकों में से एक है। सकल मार्जिन किसी उत्पाद के निर्माण की लागत को उसकी बिक्री से प्राप्त राजस्व से घटाकर निर्धारित किया जाता है।

केवल सकल मार्जिन के आकार को जानकर, कोई उद्यम की वित्तीय स्थिति के बारे में निष्कर्ष नहीं निकाल सकता या उसकी गतिविधियों के किसी विशिष्ट पहलू का मूल्यांकन नहीं कर सकता। लेकिन इस सूचक का उपयोग करके आप अन्य की गणना कर सकते हैं, कम महत्वपूर्ण नहीं। इसके अलावा, सकल मार्जिन, एक विश्लेषणात्मक संकेतक होने के नाते, कंपनी की दक्षता का अंदाजा देता है। सकल मार्जिन का निर्माण कंपनी के कर्मचारियों द्वारा वस्तुओं के उत्पादन या सेवाओं के प्रावधान के माध्यम से होता है। यह काम पर आधारित है.

यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि सकल मार्जिन की गणना करने का फॉर्मूला उस आय को ध्यान में रखता है जो माल की बिक्री या सेवाओं के प्रावधान से उत्पन्न नहीं होती है। गैर-परिचालन आय का परिणाम है:

• ऋणों को बट्टे खाते में डालना (प्राप्य/लेनदार);
• आवास और सांप्रदायिक सेवाओं को व्यवस्थित करने के उपाय;
• गैर-औद्योगिक सेवाओं का प्रावधान।

एक बार जब आप सकल मार्जिन जान लेते हैं, तो आप शुद्ध लाभ भी जान सकते हैं।

सकल मार्जिन विकास निधि के गठन के आधार के रूप में भी कार्य करता है।

वित्तीय परिणामों के बारे में बात करते समय, अर्थशास्त्री लाभ मार्जिन को श्रद्धांजलि देते हैं, जो बिक्री की लाभप्रदता का संकेतक है।

मुनाफे का अंतरउद्यम की कुल पूंजी या राजस्व में लाभ का प्रतिशत है।

बैंकिंग में मार्जिन

बैंकों की गतिविधियों और उनके मुनाफे के स्रोतों के विश्लेषण में चार मार्जिन विकल्पों की गणना शामिल है। आइए उनमें से प्रत्येक पर नजर डालें:

1. 1. बैंकिंग मार्जिनयानी ऋण और जमा दरों के बीच का अंतर।
2. 2. क्रेडिट मार्जिन, या अनुबंध में तय की गई राशि और ग्राहक को वास्तव में जारी की गई राशि के बीच का अंतर।
3. 3. गारंटी मार्जिन- संपार्श्विक के मूल्य और जारी किए गए ऋण की राशि के बीच का अंतर।
4. 4. शुद्ध ब्याज मार्जिन (एनआईएम)– बैंकिंग संस्थान की सफलता के मुख्य संकेतकों में से एक। इसकी गणना करने के लिए, निम्न सूत्र का उपयोग करें:

   एनआईएम = (शुल्क और फीस) / संपत्ति
   शुद्ध ब्याज मार्जिन की गणना करते समय, बिना किसी अपवाद के सभी संपत्तियों को ध्यान में रखा जा सकता है या केवल वे जो वर्तमान में उपयोग में हैं (आय उत्पन्न कर रहे हैं)।

मार्जिन और ट्रेडिंग मार्जिन: क्या अंतर है?

अजीब बात है कि, हर कोई इन अवधारणाओं के बीच अंतर नहीं देखता है। इसलिए, अक्सर एक को दूसरे से बदल दिया जाता है। उनके बीच के अंतर को हमेशा के लिए समझने के लिए, आइए मार्जिन की गणना के सूत्र को याद रखें:

लाभ/राजस्व*100 = मार्जिन

(बिक्री मूल्य - लागत)/राजस्व*100 = मार्जिन

मार्कअप की गणना के सूत्र के लिए, यह इस तरह दिखता है:

(विक्रय मूल्य - लागत)/लागत*100 = व्यापार मार्जिन

स्पष्टता के लिए, आइए एक सरल उदाहरण दें। उत्पाद को कंपनी द्वारा 200 रूबल में खरीदा जाता है और 250 में बेचा जाता है।

तो, इस मामले में मार्जिन क्या होगा: (250 - 200)/250*100 = 20%।

लेकिन ट्रेड मार्जिन क्या होगा: (250 - 200)/200*100 = 25%।

मार्जिन की अवधारणा का लाभप्रदता से गहरा संबंध है। व्यापक अर्थ में, मार्जिन क्या प्राप्त किया जाता है और क्या दिया जाता है के बीच का अंतर है। हालाँकि, मार्जिन दक्षता निर्धारित करने के लिए उपयोग किया जाने वाला एकमात्र पैरामीटर नहीं है। मार्जिन की गणना करके आप अन्य महत्वपूर्ण संकेतकों का पता लगा सकते हैं आर्थिक गतिविधिउद्यम।

बाज़ार अर्थव्यवस्था के साथ-साथ न केवल व्यवसाय निर्माण के नियमों, बल्कि शब्दावली को भी जानने की आवश्यकता आई। इस क्षेत्र के अधिकांश शब्द विदेशी हैं, और उनके अर्थ को तुरंत समझना हमेशा संभव नहीं होता है। इसके अलावा, विदेशी शब्दों और अवधारणाओं में अक्सर रूसी में एनालॉग या समान अवधारणाएं होती हैं, जो अतिरिक्त भ्रम का कारण बनती हैं। मार्जिन की अवधारणा, जिसे अक्सर मार्कअप या लाभ के साथ पहचाना जाता है, कोई अपवाद नहीं है, लेकिन यह गलत है। अंतर को समझने के लिए, आइए "मार्जिन" शब्द की सामग्री तैयार करने का प्रयास करें सरल शब्दों में.

परिभाषा

मार्जिन की मूल परिभाषा वस्तुओं की लागत और इन वस्तुओं की बिक्री से प्राप्त राशि के बीच के अंतर के रूप में तैयार की जाती है। अंग्रेजी शब्द "मार्जिन" और फ्रांसीसी शब्द "मार्ज" दोनों का अनुवाद "अंतर" के रूप में होता है। इस शब्द का प्रयोग व्यापार, बीमा, स्टॉक ट्रेडिंग और बैंकिंग से संबंधित अर्थव्यवस्था के विभिन्न क्षेत्रों में किया जाता है। हर जगह इस शब्द की अपनी विशेषताएं होती हैं, लेकिन यह हमेशा विभिन्न मात्राओं के बीच अंतर को परिभाषित करता है जो लागत और राजस्व निर्धारित करते हैं।

मार्जिन मूल्य को किसी भी मौद्रिक इकाई में व्यक्त किया जा सकता है, लेकिन प्रतिशत के रूप में मार्जिन मूल्य का अधिक बार उपयोग किया जाता है। और यह प्रतिशत के संदर्भ में है कि मार्जिन लाभ और मार्कअप की प्रसिद्ध अवधारणाओं से अपना अंतर प्राप्त करता है, जिसकी गणना लागत और प्राप्त राजस्व के बीच अंतर के रूप में भी की जाती है। इन अवधारणाओं के बीच अंतर खर्चों में शामिल लागतों की सूची के साथ-साथ मार्जिन प्रतिशत की गणना के संबंध में निहित है।

मार्जिन और मार्कअप - क्या अंतर है?

मौद्रिक इकाइयों में परिभाषित मार्जिन और मार्कअप, प्रत्येक अवधारणा की परिभाषा के आधार पर हमेशा एक दूसरे के बराबर होंगे। मार्कअप को उस राशि के रूप में समझा जाता है जिससे उत्पादन में वृद्धि होती है, दूसरे शब्दों में, बिक्री मूल्य उत्पादन लागत से कितना अधिक है।

मार्कअप = विक्रय मूल्य - लागत

निरपेक्ष रूप से मार्जिन के लिए, सूत्र समान है।

जब इन अवधारणाओं का मूल्य प्रतिशत के रूप में निर्धारित किया जाता है तो सब कुछ बदल जाता है:

मार्कअप = [(बिक्री मूल्य - लागत) / लागत] x 100%

मार्जिन = [(बिक्री मूल्य - लागत) / बिक्री मूल्य] x 100%

एक उत्पाद की लागत: 50 रूबल

बिक्री मूल्य: 90 रूबल

रूबल में:

मार्कअप = मार्जिन = 90 - 50 = 40 रूबल

प्रतिशत में:

मार्कअप = [(90 - 50)/50] x 100% = 80%

मार्जिन = [(90 - 50)/90] x 100% = 44.4%

संख्याओं में अंतर स्पष्ट है, लेकिन मुख्य अंतर यह है कि जबकि मार्कअप 100% से अधिक हो सकता है, मार्जिन हमेशा इस मूल्य से नीचे रहेगा। इस प्रकार मार्जिन यह निर्धारित करता है कि बिक्री मूल्य का कितना प्रतिशत मार्कअप है, जो लाभप्रदता निर्धारित करने में महत्वपूर्ण है। आख़िरकार, किसी भी प्रकार के वाणिज्यिक लेनदेन के लिए यह महत्वपूर्ण है कि ऐसा लाभ हो जो लागत को कवर कर सके और आगे के विकास का अवसर प्रदान कर सके।

मार्जिन क्या दर्शाता है?

मार्जिन किसी उद्यम की दक्षता का एक बहुत ही महत्वपूर्ण संकेतक है, क्योंकि इसका मूल्य बताता है कि उद्यम कितना लाभदायक है और यह कैसे विकसित होने में सक्षम है। किसी उद्यम की वित्तीय व्यवहार्यता का विश्लेषण करते समय, सीमांत लाभप्रदता की अवधारणा का उपयोग किया जाता है, जिसकी गणना बेचे गए उत्पादों के लिए राजस्व के रूप में प्राप्त राशि और परिवर्तनीय लागत की मात्रा के बीच अंतर के रूप में की जाती है। संकेतक जितना अधिक होगा, उतनी जल्दी आप निश्चित लागतों को कवर कर सकते हैं और शुद्ध लाभ प्राप्त कर सकते हैं। यह शब्द कुछ हद तक रूस में प्रयुक्त सकल लाभ की अवधारणा के करीब है।

प्रकार

अर्थव्यवस्था के विभिन्न क्षेत्रों के लिए "मार्जिन" की अवधारणा की अपनी विशिष्टताएं और वर्गीकरण हो सकते हैं। हर जगह यह हमेशा प्राप्त राजस्व और लागत के बीच अंतर को दर्शाता है, और कुछ मामलों में मार्जिन में सकारात्मक और नकारात्मक दोनों मूल्य हो सकते हैं। आइए विचार करें कि मार्जिन की अवधारणा का उपयोग कहां और किस प्रकार किया जाता है।

उत्पादन के लिए

निम्नलिखित प्रकार प्रतिष्ठित हैं:

1. सकल - प्रतिशत के रूप में राजस्व की मात्रा से संबंधित परिवर्तनीय लागत (कच्चे माल की खरीद, मजदूरी, परिवहन लागत इत्यादि) पर उत्पादों को बेचने के बाद प्राप्त राजस्व की अधिकता के रूप में परिभाषित किया गया है। यह पता चला है कि सकल मार्जिन राजस्व में लाभ का प्रतिशत दर्शाता है। सकल मार्जिन का स्तर उद्यम की व्यवहार्यता के परिकलित विश्लेषणात्मक संकेतक के रूप में उपयोग किया जाता है और विकास के लिए आवश्यक धन बनाने के लिए उद्यम की क्षमता को दर्शाता है।
2. साफ। इसकी गणना शुद्ध लाभ और राजस्व के अनुपात से की जाती है, जो आपको यह निर्धारित करने की अनुमति देती है कि लाभ का कितना हिस्सा राजस्व की एक इकाई पर पड़ता है। यह मान सीधे तौर पर किसी व्यवसाय की लाभप्रदता से संबंधित है, यह दर्शाता है कि उद्यम स्वयं या उसके द्वारा उत्पादित उत्पाद कितने लाभदायक हैं। शुद्ध मार्जिन का स्तर किसी उद्यम की लाभप्रदता की गणना करना संभव बनाता है, जो व्यवसाय में निवेश की गई पूंजी के लाभ के अनुपात को दर्शाता है।

बैंकिंग

बैंकिंग व्यवसाय में, बैंक द्वारा आय उत्पन्न करने के प्रत्येक तरीके के लिए मार्जिन निर्धारित किया जाता है:

1. क्रेडिट - समझौते में दी गई जारी ऋण की राशि और ग्राहक द्वारा प्राप्त राशि के बीच का अंतर।
2. गारंटी - ऋण राशि पर संपार्श्विक के मूल्य से अधिक की राशि।
3. बैंकिंग - यह दर्शाता है कि ऋण पर ब्याज दर जमा दर से कितनी अधिक है।
4. शुद्ध ब्याज () एक मौलिक संकेतक है बैंकिंग व्यवसाय, बैंक परिसंपत्तियों की राशि के लिए कमीशन आय और व्यय के बीच अंतर के अनुपात के रूप में परिभाषित किया गया है।

विनिमय क्षेत्र

"मार्जिन" शब्द स्टॉक ट्रेडिंग से दृढ़ता से जुड़ा हुआ है। यहीं पर यह शब्द चलन में आता है मार्जिन ट्रेडिंग. यह अवधारणा स्टॉक और मुद्रा एक्सचेंजों के साथ-साथ आधुनिक क्रिप्टोकरेंसी एक्सचेंजों पर भी पाई जाती है। एक्सचेंज ट्रेडिंग का सार व्यापार की जा रही वस्तु की खरीद के समय कीमत में बदलाव और बिक्री के समय कीमत में बदलाव से लाभ कमाना है। यदि कीमत बढ़ती है, तो एक सकारात्मक मार्जिन प्राप्त होता है; यदि कीमत गिरती है, तो एक नकारात्मक मार्जिन प्राप्त होता है। इस प्रकार के मार्जिन को वेरिएशन मार्जिन कहा जाता है।

मार्जिन ट्रेडिंग की ख़ासियत यह है कि एक्सचेंज ट्रेडिंग में एक छोटी राशि का निवेश करते समय, आप काफी बड़ी मात्रा (तथाकथित लीवरेज) के साथ काम कर सकते हैं। इस ट्रेडिंग विकल्प के साथ, चयनित लीवरेज के आधार पर खरीद राशि बढ़ जाती है। उदाहरण के लिए, यदि लीवरेज 1:100 है, तो $10 के निवेश के साथ आप $1000 खरीद सकते हैं। तदनुसार, परिणामी मार्जिन सकारात्मक और नकारात्मक दोनों तरह से 100 गुना बढ़ जाता है, जो किसी पोजीशन को बंद करते समय या तो मौजूदा जमा में जोड़ा जाता है या उसमें से घटा दिया जाता है। स्टॉक एक्सचेंज पर व्यापार करने का यह तरीका त्वरित और बड़ी कमाई की संभावना को आकर्षित करता है, लेकिन यह हमेशा याद रखने योग्य है कि नुकसान भी उतना ही बड़ा और त्वरित होगा।

बीमा

बीमा कंपनियों के लिए, मुख्य संकेतक सॉल्वेंसी मार्जिन है। इस सूचक की गणना कंपनी की संपत्ति और ग्राहकों के प्रति देनदारियों की राशि के बीच अंतर निर्धारित करके की जाती है। यह बीमाकर्ताओं की संभावित बीमा देनदारियों को न केवल उपलब्ध भुगतानों से, बल्कि देनदारियों से मुक्त अपनी पूंजी से भी कवर करने की क्षमता को दर्शाता है। राज्य सॉल्वेंसी मार्जिन के स्तर को नियंत्रित करता है, इसके लिए इसका एक मानक महत्व है, और इसका वास्तविक मूल्य निर्धारित किया जाता है। पर सामान्य ऑपरेशनकिसी बीमा संगठन का वास्तविक मानक मानक से कम नहीं हो सकता।

मार्जिन का विषय, इसकी परिभाषा, गणना सूत्र, स्थिति का आकलन करने में उपयोग, उद्यमों की दक्षता व्यापक है और इसकी आवश्यकता है विशेष प्रशिक्षण. हमने संक्षेप में इस अवधारणा, इसके उपयोग के विकल्पों और अर्थव्यवस्था के विभिन्न क्षेत्रों में विशेषताओं का एक विचार देने का प्रयास किया।

के साथ संपर्क में

कोई भी व्यवसाय लंबे समय तक टिक नहीं पाएगा यदि वह अपने मालिक के लिए कम से कम चालू रहने के लिए पर्याप्त आय उत्पन्न नहीं करता है।

अपना पैसा खोने से बचने के लिए, आपको मूल्यांकन करने की आवश्यकता है संभावित जोखिमऔर एक नए व्यवसाय की शुरुआत से पहले और समय-समय पर इसके कार्यान्वयन के दौरान अपेक्षित मार्जिन। जितनी अधिक बार आप ऐसा करेंगे, मौद्रिक विकास के बारे में आपकी समझ उतनी ही अधिक उद्देश्यपूर्ण होगी और तदनुसार, आपकी गतिविधियाँ उतनी ही अधिक सफल होंगी।

मार्जिन - यह क्या है? इस शब्द का व्यापक रूप से विभिन्न में उपयोग किया जाता है वित्तीय क्षेत्र. इसके अलावा, इसका उपयोग करते समय, निवेशकों, बैंकरों, व्यापारियों और व्यापारियों का अलग-अलग मतलब होता है।

ऐसी विविधता में भ्रमित कैसे न हों? आइए इस अवधारणा के मूल्य और बारीकियों को समझें।

मार्जिन - सरल शब्दों में

"मार्जिन" शब्द अक्सर ट्रेडिंग, स्टॉक ट्रेडिंग, बीमा और बैंकिंग जैसे क्षेत्रों में पाया जाता है। गतिविधि के उस क्षेत्र के आधार पर जिसमें इस शब्द का उपयोग किया जाता है, इसकी अपनी विशिष्टताएँ हो सकती हैं।

मार्जिन (अंग्रेजी मार्जिन से - अंतर, लाभ) - उत्पाद की कीमतों, प्रतिभूति दरों, ब्याज दरों और अन्य संकेतकों के बीच का अंतर। ऐसा अंतर पूर्ण मूल्यों (उदाहरण के लिए, रूबल, डॉलर, यूरो) और प्रतिशत (%) दोनों में व्यक्त किया जा सकता है।

सरल शब्दों में, व्यापार में मार्जिन किसी उत्पाद की लागत (इसके निर्माण की लागत या खरीद मूल्य) और इसकी अंतिम (बिक्री) कीमत के बीच का अंतर है। वे। यह किसी विशेष कंपनी या उद्यमी की आर्थिक गतिविधि की प्रभावशीलता का एक निश्चित संकेतक है।

में इस मामले मेंयह एक सापेक्ष मान है, जिसे % में व्यक्त किया गया है और निम्नलिखित सूत्र द्वारा निर्धारित किया गया है:

एम = पी/डी * 100%,

जहां P लाभ है, जो सूत्र द्वारा निर्धारित होता है: P = विक्रय मूल्य - लागत;
डी - आय (विक्रय मूल्य)।

उद्योग में, मार्जिन दर 20% है, और व्यापार में - 30%।

हालाँकि, मैं यह नोट करना चाहूंगा कि हमारी और पश्चिमी समझ में अंतर बहुत अलग है। यूरोपीय सहयोगियों के लिए, यह किसी उत्पाद की बिक्री से होने वाले लाभ और उसके विक्रय मूल्य का अनुपात है। अपनी गणना के लिए, हम शुद्ध लाभ, अर्थात् (विक्रय मूल्य - लागत) का उपयोग करते हैं।

प्रकार

1. सकल (सकल) मार्जिन.
सकल मार्जिन किसी कंपनी के कुल राजस्व का वह प्रतिशत है जो वह अपनी वस्तुओं और सेवाओं के उत्पादन से जुड़ी प्रत्यक्ष लागतों को वहन करने के बाद बरकरार रखती है।


सकल मार्जिन की गणना निम्न सूत्र का उपयोग करके की जाती है:

वीएम = (वीपी/ओपी)*100%,

जहां वीपी सकल लाभ है, जिसे इस प्रकार परिभाषित किया गया है:

वीपी = ओपी - एसएस,

जहां ओपी बिक्री की मात्रा (राजस्व) है;
सीसी - बेचे गए माल की लागत।

इस प्रकार, किसी कंपनी का वीएम संकेतक जितना अधिक होगा, कंपनी अपने अन्य खर्चों और दायित्वों को पूरा करने के लिए प्रति रूबल बिक्री में उतनी ही अधिक धनराशि बचाती है।

माल की बिक्री से प्राप्त राजस्व की मात्रा से वीएम के अनुपात को सकल मार्जिन अनुपात कहा जाता है।

2. मुनाफे का अंतर।

यह संकेतक बिक्री की लाभप्रदता निर्धारित करता है, अर्थात। कंपनी के कुल राजस्व में लाभ का हिस्सा।

3. भिन्नता मार्जिन.

वेरिएशन मार्जिन बाजार द्वारा इसके समायोजन के परिणामस्वरूप एक स्थिति के लिए मौद्रिक दायित्व में बदलाव के संबंध में किसी बैंक या एक्सचेंज पर ट्रेडिंग में भागीदार द्वारा भुगतान/प्राप्त की गई राशि है। इस शब्द का प्रयोग विनिमय गतिविधियों में किया जाता है। सामान्य तौर पर, स्टॉक व्यापारियों के लिए मार्जिन की गणना करने के लिए बहुत सारे कैलकुलेटर होते हैं। आप इस खोज क्वेरी का उपयोग करके उन्हें इंटरनेट पर आसानी से पा सकते हैं।

4. शुद्ध ब्याज मार्जिन (बैंक ब्याज मार्जिन)।

बैंकिंग गतिविधियों की दक्षता का आकलन करने के लिए शुद्ध ब्याज मार्जिन प्रमुख संकेतकों में से एक है। एनआईएम को एक वित्तीय संगठन की संपत्ति पर ब्याज (कमीशन) आय और ब्याज (कमीशन) व्यय के बीच अंतर के अनुपात के रूप में परिभाषित किया गया है।

शुद्ध ब्याज मार्जिन की गणना का सूत्र इस प्रकार है:

एनपीएम = (डीपी - आरपी)/बीपी,

जहां डीपी ब्याज (कमीशन) आय है;
आरपी - ब्याज (कमीशन) व्यय;
एडी - आय पैदा करने वाली संपत्ति।

एक नियम के रूप में, वित्तीय संस्थानों के एनआईएम संकेतक खुले स्रोतों में पाए जा सकते हैं। किसी वित्तीय संगठन में खाता खोलते समय उसकी स्थिरता का आकलन करने के लिए यह संकेतक बहुत महत्वपूर्ण है।

5. गारंटी मार्जिन.

गारंटी मार्जिन संपार्श्विक के मूल्य और जारी किए गए ऋण की राशि के बीच का अंतर है।

6. क्रेडिट मार्जिन.

क्रेडिट मार्जिन किसी उत्पाद के अनुमानित मूल्य और इस उत्पाद की खरीद के लिए किसी वित्तीय संस्थान द्वारा जारी क्रेडिट (ऋण) की राशि के बीच का अंतर है।

7. बैंक मार्जिन.

बैंक मार्जिन उधार और जमा ब्याज दरों, व्यक्तिगत उधारकर्ताओं के लिए उधार दरों, या सक्रिय और निष्क्रिय लेनदेन पर ब्याज दरों के बीच का अंतर है। बीएम संकेतक जारी किए गए ऋणों की शर्तों, जमा (जमा) की शेल्फ लाइफ, साथ ही इन ऋणों या जमाओं पर ब्याज से प्रभावित होता है।

8. आगे और पीछे का मार्जिन.

इन दोनों शब्दों पर एक साथ विचार किया जाना चाहिए क्योंकि वे जुड़े हुए हैं. फ्रंट मार्जिन मार्कअप से प्राप्त लाभ है, और बैक मार्जिन कंपनी द्वारा छूट, प्रमोशन और बोनस से प्राप्त लाभ है।

मार्जिन और मुनाफ़ा

कुछ विशेषज्ञों का मानना ​​है कि मार्जिन और लाभ समान अवधारणाएं हैं। हालाँकि, व्यवहार में ये अवधारणाएँ एक दूसरे से भिन्न हैं। मार्जिन संकेतकों के बीच का अंतर है, और लाभ अंतिम वित्तीय परिणाम है।

लाभ गणना सूत्र नीचे दिया गया है:

लाभ = बी - एसपी - सीआई - यूजेड - पीयू + पीपी - वीआर + वीडी - पीआर + पीडी,

जहां बी राजस्व है; एसपी - उत्पादन की लागत;
सीआई - वाणिज्यिक लागत;
एलएम - प्रबंधन लागत;
पीयू - भुगतान किया गया ब्याज;
पीपी - प्राप्त ब्याज;
वीआर - अप्राप्त व्यय;
यूडी - अप्राप्त आय;
पीआर - अन्य खर्च;
पीडी - अन्य आय।

इसके बाद परिणामी मूल्य पर आयकर लगाया जाता है। और इस टैक्स को काटने के बाद आपको शुद्ध लाभ मिलता है। उपरोक्त सभी को संक्षेप में प्रस्तुत करने के लिए, हम कह सकते हैं कि मार्जिन की गणना करते समय, केवल एक प्रकार की लागत को ध्यान में रखा जाता है - परिवर्तनीय लागत, जो उत्पादन की लागत में शामिल होती हैं।

और लाभ की गणना करते समय, कंपनी अपने उत्पादों (या सेवाओं के प्रावधान) के उत्पादन में होने वाले सभी खर्चों और आय को ध्यान में रखती है।

मार्जिन और मार्कअप

अक्सर, मार्जिन को गलती से ट्रेडिंग मार्जिन समझ लिया जाता है। मार्कअप किसी उत्पाद की बिक्री से होने वाले लाभ और उसकी लागत का अनुपात है। किसी भी अधिक भ्रम से बचने के लिए, एक सरल नियम याद रखें:

मार्जिन लाभ और कीमत का अनुपात है, और मार्कअप लाभ और लागत का अनुपात है।

आइए एक विशिष्ट उदाहरण का उपयोग करके अंतर निर्धारित करने का प्रयास करें। मान लीजिए कि आपने 1000 रूबल के लिए एक उत्पाद खरीदा और इसे 1500 रूबल के लिए बेच दिया। वे। हमारे मामले में मार्कअप का आकार था:

एच = (1500-1000)/1000 * 100% = 50%

अब आइए मार्जिन आकार निर्धारित करें:

एम = (1500-1000)/1500 * 100% = 33.3%

स्पष्टता के लिए, मार्जिन और मार्कअप संकेतकों के बीच संबंध नीचे दी गई तालिका में दिखाया गया है:

ट्रेडिंग मार्जिन अक्सर 100% (200, 300, 500 और यहां तक ​​कि 1000%) से अधिक होता है, लेकिन मार्जिन 100% से अधिक नहीं हो सकता।

जैसा कि आप पहले से ही समझ सकते हैं, मार्जिन किसी कंपनी के प्रदर्शन का आकलन करने के लिए एक विश्लेषणात्मक उपकरण है (स्टॉक ट्रेडिंग के अपवाद के साथ)। और उत्पादन बढ़ाने या किसी नये उत्पाद या सेवा को बाजार में लाने से पहले उसका मूल्यांकन करना जरूरी है आरंभिक मूल्यअंतर।

यदि आप किसी उत्पाद का विक्रय मूल्य बढ़ाते हैं, लेकिन मार्जिन नहीं बढ़ता है, तो इसका मतलब केवल यह है कि उसके उत्पादन की लागत भी बढ़ रही है। और ऐसी गतिशीलता के साथ, नुकसान होने का जोखिम रहता है।

स्रोत: "zakupkihelp.ru"

मार्जिन क्या है और यह लाभप्रदता से कैसे संबंधित है?

मूल्य निर्धारण में मार्जिन निर्धारण कारकों में से एक है। इस बीच, हर महत्वाकांक्षी उद्यमी इस शब्द का अर्थ नहीं समझा सकता। आइए स्थिति को सुधारने का प्रयास करें।

"मार्जिन" की अवधारणा का उपयोग अर्थव्यवस्था के सभी क्षेत्रों के विशेषज्ञों द्वारा किया जाता है। यह आमतौर पर एक सापेक्ष मूल्य है जो लाभप्रदता का संकेतक है। व्यापार, बीमा और बैंकिंग में, मार्जिन की अपनी विशिष्टताएँ होती हैं।

गणना कैसे करें

अर्थशास्त्री मार्जिन को किसी उत्पाद की लागत और उसके विक्रय मूल्य के बीच के अंतर के रूप में समझते हैं। यह व्यावसायिक प्रदर्शन के प्रतिबिंब के रूप में कार्य करता है, अर्थात, यह संकेतक कि कोई कंपनी राजस्व को मुनाफे में कितनी सफलतापूर्वक परिवर्तित करती है।

मार्जिन एक सापेक्ष मूल्य है जिसे प्रतिशत के रूप में व्यक्त किया जाता है।

मार्जिन गणना सूत्र इस प्रकार है:
लाभ/राजस्व*100 = मार्जिन

चलिए एक सरल उदाहरण देते हैं. यह ज्ञात है कि उद्यम मार्जिन 25% है। इससे हम यह निष्कर्ष निकाल सकते हैं कि राजस्व का प्रत्येक रूबल कंपनी को 25 कोपेक लाभ देता है। शेष 75 कोपेक खर्चों से संबंधित हैं।

सकल मार्जिन क्या है

किसी कंपनी की लाभप्रदता का आकलन करते समय, विश्लेषक सकल मार्जिन पर ध्यान देते हैं - जो कंपनी के प्रदर्शन के मुख्य संकेतकों में से एक है। सकल मार्जिन किसी उत्पाद के निर्माण की लागत को उसकी बिक्री से प्राप्त राजस्व से घटाकर निर्धारित किया जाता है।

केवल सकल मार्जिन के आकार को जानकर, कोई उद्यम की वित्तीय स्थिति के बारे में निष्कर्ष नहीं निकाल सकता या उसकी गतिविधियों के किसी विशिष्ट पहलू का मूल्यांकन नहीं कर सकता। लेकिन इस सूचक का उपयोग करके आप अन्य की गणना कर सकते हैं, कम महत्वपूर्ण नहीं। इसके अलावा, सकल मार्जिन, एक विश्लेषणात्मक संकेतक होने के नाते, कंपनी की दक्षता का अंदाजा देता है।

सकल मार्जिन का निर्माण कंपनी के कर्मचारियों द्वारा वस्तुओं के उत्पादन या सेवाओं के प्रावधान के माध्यम से होता है। यह काम पर आधारित है.

यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि सकल मार्जिन की गणना करने का फॉर्मूला उस आय को ध्यान में रखता है जो माल की बिक्री या सेवाओं के प्रावधान से उत्पन्न नहीं होती है।

गैर-परिचालन आय का परिणाम है:

• ऋणों को बट्टे खाते में डालना (प्राप्य/लेनदार);
• आवास और सांप्रदायिक सेवाओं को व्यवस्थित करने के उपाय;
• गैर-औद्योगिक सेवाओं का प्रावधान।

एक बार जब आप सकल मार्जिन जान लेते हैं, तो आप शुद्ध लाभ भी जान सकते हैं। सकल मार्जिन विकास निधि के गठन के आधार के रूप में भी कार्य करता है। वित्तीय परिणामों के बारे में बात करते समय, अर्थशास्त्री लाभ मार्जिन को श्रद्धांजलि देते हैं, जो बिक्री की लाभप्रदता का संकेतक है। लाभ मार्जिन किसी व्यवसाय की कुल पूंजी या राजस्व में लाभ का प्रतिशत है।

बैंकिंग में

बैंकों की गतिविधियों और उनके मुनाफे के स्रोतों के विश्लेषण में चार मार्जिन विकल्पों की गणना शामिल है। आइए उनमें से प्रत्येक पर नजर डालें:

1. बैंक मार्जिन, यानी ऋण और जमा दरों के बीच का अंतर।
2. क्रेडिट मार्जिन, या अनुबंध में तय की गई राशि और ग्राहक को वास्तव में जारी की गई राशि के बीच का अंतर।
3. गारंटी मार्जिन संपार्श्विक के मूल्य और जारी किए गए ऋण की राशि के बीच का अंतर है।
4. शुद्ध ब्याज मार्जिन (एनआईएम) किसी बैंकिंग संस्थान की सफलता के मुख्य संकेतकों में से एक है।

इसकी गणना करने के लिए, निम्न सूत्र का उपयोग करें:

एनआईएम = (शुल्क और फीस) / संपत्ति

शुद्ध ब्याज मार्जिन की गणना करते समय, बिना किसी अपवाद के सभी संपत्तियों को ध्यान में रखा जा सकता है या केवल वे जो वर्तमान में उपयोग में हैं (आय उत्पन्न कर रहे हैं)।

मार्जिन और ट्रेडिंग मार्जिन: क्या अंतर है?

अजीब बात है कि, हर कोई इन अवधारणाओं के बीच अंतर नहीं देखता है। इसलिए, अक्सर एक को दूसरे से बदल दिया जाता है। उनके बीच के अंतर को हमेशा के लिए समझने के लिए, आइए मार्जिन की गणना के सूत्र को याद रखें:

लाभ/राजस्व*100 = मार्जिन या (बिक्री मूल्य - लागत)/राजस्व*100 = मार्जिन

जहां तक ​​मार्कअप की गणना के फार्मूले की बात है, यह इस तरह दिखता है: (विक्रय मूल्य - लागत)/लागत*100 = ट्रेड मार्कअप

स्पष्टता के लिए, आइए एक सरल उदाहरण दें। उत्पाद को कंपनी द्वारा 200 रूबल में खरीदा जाता है और 250 में बेचा जाता है।

तो, इस मामले में मार्जिन क्या होगा: (250 - 200)/250*100 = 20%।

लेकिन ट्रेड मार्जिन क्या होगा: (250 - 200)/200*100 = 25%।

मार्जिन की अवधारणा का लाभप्रदता से गहरा संबंध है। व्यापक अर्थ में, मार्जिन क्या प्राप्त किया जाता है और क्या दिया जाता है के बीच का अंतर है। हालाँकि, मार्जिन दक्षता निर्धारित करने के लिए उपयोग किया जाने वाला एकमात्र पैरामीटर नहीं है। मार्जिन की गणना करके, आप उद्यम की आर्थिक गतिविधि के अन्य महत्वपूर्ण संकेतकों का पता लगा सकते हैं।

स्रोत: "temabiz.com"

मार्जिन गणना

मार्जिन एक विशेष शब्द है जो आय जैसे संकेतकों में अंतर को दर्शाता है उत्पाद बेचे गए(सेवाएँ) और परिवर्तनीय लागत। उच्च गुणवत्ता और कुशल व्यवसाय के लिए यह शब्द आवश्यक है। यदि कोई प्रबंधक मार्जिन से परिचित नहीं है या उसका उपयोग नहीं करता है, तो उसके लिए विपणन निर्णय लेना वास्तव में कठिन होगा।

मुख्य उद्देश्य जिसके लिए "मार्जिन" शब्द का उपयोग किया जाता है वह बिक्री वृद्धि संकेतकों की गणना करना और उत्पाद प्रचार की दिशा निर्धारित करना है।

आर्थिक गतिविधि के कई क्षेत्रों में सकल लाभ अपरिहार्य है, विशेष रूप से बीमा, व्यापार और बैंकिंग प्रथाओं में।

सकल लाभ निम्नलिखित प्रक्रियाओं के लिए मुख्य सफलता कारक का प्रतिनिधित्व करता है:

• विपणन लागतों पर प्रतिफल की गणना.
• आय का पूर्वानुमान.
• कोई व्यवसाय कितना लाभदायक है इसका विश्लेषण।
• मूल्य निर्धारण।

सीमांतता (टीआरएम) = टीआर / टीवीसी,

जहां टीआरएम सीमांत लाभ है
टीआर - राजस्व (कुल राजस्व)
टीवीसी - परिवर्तनीय लागत (कुल परिवर्तनीय लागत)

यह गणना वास्तव में उस स्थिति में आवश्यक होगी जब कंपनी के वर्गीकरण में कई प्रकार के विभिन्न उत्पाद शामिल होंगे। उपरोक्त सूत्र का उपयोग करके, आप यह निर्धारित कर सकते हैं कि किस प्रकार का सामान कंपनी के लिए सबसे बड़ा लाभ लाता है, जिससे बर्बादी नहीं होती है वित्तीय संसाधनगैर-राजस्व वस्तुओं के उत्पादन के लिए।

सीमांत लाभ संकेतक आपको यह तय करने में भी मदद करेंगे कि प्रत्येक उत्पाद का उत्पादन कितनी मात्रा में किया जाना चाहिए। यह मुद्दा विशेष रूप से प्रासंगिक है यदि कंपनी अपने उत्पाद रेंज का उत्पादन करने के लिए समान तकनीकों और सामग्रियों का उपयोग करती है। मार्जिन का उपयोग करके, आप यह निर्धारित कर सकते हैं कि उत्पादों को बेचना कितना लाभदायक है।

संपूर्ण कंपनी के लाभप्रदता संकेतकों की गणना करने के लिए, आपको सीमांतता अनुपात की गणना करनी चाहिए। यह ध्यान देने योग्य है कि गुणांक जितना अधिक होगा, कंपनी को उतना ही अधिक लाभदायक माना जाता है। इस प्रकार, उद्यमशीलता गतिविधि की सफलता उच्च स्तर की सीमांतता से निर्धारित की जा सकती है।

विपणन रणनीतियों के क्षेत्र में कोई भी निर्णय लेने से पहले, कंपनियों के शीर्ष प्रबंधकों को वांछित परिणाम प्राप्त करने के लिए उपरोक्त विश्लेषण करना चाहिए।

कुल

शब्द "सकल मार्जिन" बिक्री पर कुल रिटर्न को प्रतिशत के रूप में संदर्भित करता है, बेचे गए उत्पादों की कीमत घटाकर, कुल राजस्व से विभाजित किया जाता है।

यह विचार करने योग्य है कि यूरोपीय और रूसी लेखा प्रणालियों में इसे अलग-अलग तरीके से समझा जाता है:

1. रूस के लिए सकल मार्जिन.

इस शब्द को बेची गई वस्तुओं से राजस्व की मात्रा और उत्पादों के निर्माण के लिए परिवर्तनीय लागत के बीच अंतर के रूप में परिभाषित किया गया है। यह परिकलित सूचक, न केवल आय उत्पन्न करने, बल्कि लागत को कवर करने के मुद्दों को हल करने में कंपनी के योगदान को दर्शाता है।

सकल मार्जिन का उपयोग कई गणनाओं में किया जाता है, लेकिन आप मूल्य का उपयोग करके किसी कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य का आकलन नहीं कर सकते।

2. यूरोप के लिए सकल मार्जिन.

सकल मार्जिन बिक्री से उत्पन्न कुल राजस्व का प्रतिशत दर्शाता है। बेचे गए उत्पादों के उत्पादन के लिए प्रत्यक्ष लागत के बाद उद्यम जो आय छोड़ता है उसे ध्यान में रखा जाता है। इस प्रकार, लेखांकन प्रणालियों के बीच मूलभूत अंतर यह है कि यूरोप में सकल अंक की गणना प्रतिशत के रूप में की जाती है, जबकि रूस में इसे विशेष रूप से लाभ के रूप में समझा जाता है।

मुक्त

अक्सर, यह शब्द विदेशी मुद्रा व्यापार की मूल बातों का अध्ययन करते समय पाया जा सकता है। ऐसे संदर्भ में, विचाराधीन अवधारणा का अर्थ निधि (संपत्ति) और संपार्श्विक (देनदारियाँ) के बीच अंतर पर आता है।

में सामान्य मामलामुक्त मार्जिन सूचक के मूल्य की गणना करने के लिए निम्नलिखित सूत्र का उपयोग किया जाता है:

मुक्त मार्जिन = समानता - मार्जिन

सीधे शब्दों में कहें तो, फ्री मार्जिन धनराशि की कुल राशि है जो खाते में है, लेकिन दायित्वों से संबंधित नहीं है। ये वे फंड हैं जिनका खिलाड़ी स्वतंत्र रूप से निपटान कर सकता है।

उदाहरण के लिए, ऐसी स्थिति में, खिलाड़ी का धन किसी भी दायित्व के अधीन नहीं है, खाते में पूरी राशि मुक्त मार्जिन का प्रतिनिधित्व करेगी। इन निधियों का उपयोग विभिन्न कार्यों को करने की प्रक्रिया में किया जा सकता है, उदाहरण के लिए, पदों को खोलने के लिए।

मुक्त मार्जिन की गणना का एक उदाहरण. आइए मान लें कि खिलाड़ी के खाते में $7,000 हैं। साथ ही, उनके पास $400 की कुल राशि के साथ $100 लाने के लिए कई पद खुले हैं। पहुँचा। उपरोक्त सूत्र के अनुसार, हम क्रमिक गणनाओं की एक श्रृंखला चलाएंगे:

इक्विटी = $7,000 + 100 अमरीकी डालर = 7.100 अमरीकी डालर
मुफ़्त मार्जिन = 7.100 USD – 400 = 6.700 अमेरिकी डॉलर

इस मामले में, फ्री मार्जिन इंडिकेटर का मूल्य 6,700 USD होगा।

साफ

शुद्ध मार्जिन शुद्ध लाभ का एक सापेक्ष एनालॉग है। इस शब्द का अर्थ प्रतिशत के रूप में व्यक्त किया गया है, और यह शुद्ध मार्जिन और शुद्ध लाभ के बीच मुख्य अंतर है।

अंग्रेजी भाषा के स्रोतों में यह परिभाषायह शब्द "शुद्ध लाभ मार्जिन प्रतिशत" से मेल खाता है, और रूसी भाषा के साहित्य में आप इस शब्द की बिल्कुल समान परिभाषा पा सकते हैं - शुद्ध लाभ मार्जिन।

उद्यम की दक्षता को दर्शाने वाले एक पूर्ण संकेतक के रूप में, शुद्ध लाभ संकेतक का उपयोग किया जाता है। इसे मूल्य के रूप में व्यक्त किया जाता है। वहीं, शुद्ध मार्जिन एक सापेक्ष संकेतक है जिसका उपयोग शुद्ध लाभ और आय के मूल्यों की तुलना करने के लिए किया जाता है।

आप एक सरल आरेख बना सकते हैं जिसे समान शब्दों के सार और अंतर को स्पष्ट रूप से समझने के लिए ध्यान में रखना उपयोगी होगा:

• शुद्ध लाभ मौद्रिक संदर्भ में व्यक्त एक पूर्ण संकेतक है।
• शुद्ध मार्जिन एक सापेक्ष संकेतक है जिसे प्रतिशत के रूप में व्यक्त किया जाता है।

आप अक्सर बिक्री पर वापसी (आरओएस) जैसे शब्द का सामना कर सकते हैं। इस परिभाषा का उपयोग शुद्ध मार्जिन शब्द के साथ परस्पर विनिमय के लिए किया जाता है।

विश्लेषण किए गए संकेतक के सार की अधिक स्पष्ट समझ के लिए, आइए एक सरल उदाहरण पर विचार करें। केवल एक क्रिया करना आवश्यक होगा, लेकिन शब्द के सार की सामान्य समझ के लिए यह पर्याप्त होगा।

तो, मान लीजिए कि समीक्षाधीन अवधि में अपनी गतिविधियों के परिणामों के आधार पर कंपनी के पास निम्नलिखित संकेतक हैं: शुद्ध लाभ = 1,000 घन मीटर, आय = 15,000 घन मीटर।

इस मामले में, शुद्ध मार्जिन संकेतक की गणना करने के लिए, आपको प्रदर्शन करने की आवश्यकता है अगला कदम:

अंतिम शुद्ध मार्जिन संकेतक के मूल्य को प्रभावित करने वाला मुख्य संकेतक वह उद्योग है जिसमें उद्यम संचालित होता है:

1. इस प्रकार, खुदरा उद्योग में काम करने वाली कंपनियों के लिए, शुद्ध मार्जिन आम तौर पर बहुत कम होगा।
2. इसी समय, औद्योगिक परिसर के बड़े उद्यमों के लिए, शुद्ध मार्जिन संकेतक बहुत अधिक होंगे।

वास्तविक शुद्ध मार्जिन संकेतकों की तुलना करने के लिए बुनियादी संकेतक के रूप में, पिछली अवधि के लिए समान संकेतक के मूल्यों या उसी उद्योग में काम करने वाले उद्यमों के लिए समान संकेतक का उपयोग करने की प्रथा है।

दिलचस्पी

वाणिज्यिक गतिविधियों की सफलता का आकलन करने के लिए प्रमुख संकेतकों में से एक के रूप में ब्याज मार्जिन की अवधारणा का बैंकिंग क्षेत्र में व्यापक रूप से उपयोग किया जाता है। यह संकेतक लगभग किसी भी बैंकिंग संस्थान के लिए लाभ के मुख्य स्रोत के रूप में कार्य करता है। अपवाद वे बैंक हैं जिनकी मुख्य गतिविधियाँ गैर-ब्याज आय लेनदेन से संबंधित हैं।

सरलतम अर्थ में, ब्याज मार्जिन का सार निम्नलिखित सूत्र द्वारा चित्रित किया जा सकता है:

ब्याज मार्जिन = ब्याज आय की राशि - ब्याज व्यय की राशि

इस प्रकार, ब्याज मार्जिन प्राप्त ब्याज और भुगतान किए गए ब्याज की तुलना करने पर बने संतुलन को दर्शाता है।

ब्याज मार्जिन सूचक का मूल्य पूर्ण और सापेक्ष दोनों शब्दों में प्रस्तुत किया जा सकता है:

• पहले मामले में हम मौद्रिक संदर्भ में प्रतिनिधित्व के बारे में बात कर रहे हैं,
• दूसरे में - गुणांक के मूल्यों में.

इस प्रकार के गुणांकों के बीच, वास्तविक स्तर को दर्शाने वाले संकेतकों के साथ-साथ किसी विशेष समय पर बैंक के लिए पर्याप्त रूप से निर्धारित स्तर को अलग करने की प्रथा है। इस प्रकार, ब्याज मार्जिन आगे के विकास के लिए एक दिशानिर्देश के रूप में या एक मानक के रूप में कार्य कर सकता है जिस पर परिचालन गतिविधियों की प्रक्रिया में ध्यान केंद्रित करना आवश्यक है।

ब्याज मार्जिन संकेतक की गणना करने की प्रक्रिया में, विश्लेषण के मुख्य उद्देश्य पर ध्यान देना आवश्यक है। यह वह लक्ष्य है जो गणना में उपयोग की जाने वाली मात्राओं को निर्धारित करेगा।

इसलिए, उदाहरण के लिए, ब्याज मार्जिन के वास्तविक स्तर की गणना करने के लिए, अंश में एक विशिष्ट अवधि के लिए वास्तविक मार्जिन का आकार प्रस्तुत करना आवश्यक है। अभिव्यक्ति का यह भाग एक स्थिरांक होगा. हालाँकि, अगर हम हर के बारे में बात कर रहे हैं, तो यह विभिन्न संकेतकों को व्यक्त कर सकता है।

एक विशिष्ट अवधि के लिए सभी बैंक परिसंपत्तियों का औसत शेष, आय उत्पन्न करने वाली परिसंपत्तियों का शेष, ऋण पर ऋण का औसत शेष - गणना के लिए कौन सा संकेतक चुनना है यह पूरी तरह से विश्लेषण के उद्देश्यों पर निर्भर करता है।

तदनुसार, यदि आपको ब्याज मार्जिन संकेतक के लिए एक मूल्य दिया गया है, तो उस संदर्भ का विश्लेषण करें जिसमें यह संकेतक लागू किया गया है, और उसके बाद ही संकेतक के अर्थ का विश्लेषण करने के लिए आगे बढ़ें। अन्यथा, आप ग़लत निष्कर्ष पर पहुँच सकते हैं।

स्रोत: "marketing-now.ru"

सकल लाभ

मार्जिन (सकल लाभ, बिक्री पर रिटर्न) एक वस्तु इकाई की बिक्री मूल्य और एक वस्तु इकाई की लागत के बीच का अंतर है। यह अंतर आमतौर पर प्रति यूनिट लाभ या विक्रय मूल्य (लाभप्रदता अनुपात) के प्रतिशत के रूप में व्यक्त किया जाता है।

सामान्य तौर पर, मार्जिन एक शब्द है जिसका उपयोग व्यापार, विनिमय, बीमा और बैंकिंग अभ्यास में दो संकेतकों के बीच अंतर को दर्शाने के लिए किया जाता है:

1. लाभप्रदता अनुपात,
2. उत्पादन की प्रति इकाई लाभ।

जब विपणक और अर्थशास्त्री मार्जिन के बारे में बात करते हैं, तो लाभप्रदता अनुपात और बिक्री पर प्रति यूनिट लाभ के बीच अंतर को ध्यान में रखना महत्वपूर्ण है।

इस अंतर को सुलझाना आसान है, और प्रबंधकों को एक से दूसरे में स्विच करने में सक्षम होना चाहिए।

सीमांतता अनुपात (लाभप्रदता अनुपात) की गणना सूत्र का उपयोग करके की जाती है:

मार्जिन अनुपात (केपी) = पीई/ओसी,

जहां केपी % में लाभप्रदता अनुपात है;
पीई - उत्पादन की प्रति इकाई लाभ;
ओटीएस - उत्पादन की प्रति इकाई बिक्री मूल्य।

प्रति इकाई लाभ:

मार्जिन (पीई) = ओटी - एसएस,

जहां पीई उत्पादन की प्रति इकाई लाभ है;
ओटीएस - विक्रय मूल्य;
सीसी - उत्पादन की प्रति इकाई लागत।

प्रबंधकों को लगभग कोई भी मार्केटिंग निर्णय लेने के लिए मार्जिन जानने की आवश्यकता होती है। मूल्य निर्धारण, विपणन खर्च पर रिटर्न, लाभप्रदता पूर्वानुमान और ग्राहक लाभप्रदता विश्लेषण में मार्जिन एक प्रमुख कारक है।

रूस में

रूस में, सकल मार्जिन को उत्पादों की बिक्री से उद्यम के राजस्व और परिवर्तनीय लागत के बीच अंतर के रूप में समझा जाता है:

सकल मार्जिन = बीपी - ज़ेडपर,

जहां वीआर उत्पाद की बिक्री से प्राप्त राजस्व है;
Zper - विनिर्माण उत्पादों के लिए परिवर्तनीय लागत।

हालाँकि, यह सीमांत आय, योगदान मार्जिन से अधिक कुछ नहीं है - उत्पाद की बिक्री से राजस्व और परिवर्तनीय लागत के बीच का अंतर।

सकल मार्जिन एक परिकलित संकेतक है जो अपने आप में उद्यम की वित्तीय स्थिति या उसके किसी भी पहलू को चित्रित नहीं करता है, लेकिन इसका उपयोग कई की गणना में किया जाता है वित्तीय संकेतक. सीमांत आय की राशि निश्चित लागतों को कवर करने और लाभ कमाने में उद्यम के योगदान को दर्शाती है।

यूरोप में

यूरोप में मौजूद सकल मार्जिन की समझ और रूस में मौजूद मार्जिन की अवधारणा में विसंगतियां हैं: यूरोप में (अधिक सटीक रूप से, यूरोपीय लेखा प्रणाली में) सकल मार्जिन की अवधारणा है।

सकल मार्जिन कुल बिक्री राजस्व का वह प्रतिशत है जो एक कंपनी कंपनी द्वारा बेची गई वस्तुओं और सेवाओं के उत्पादन से जुड़ी प्रत्यक्ष लागत के बाद बरकरार रखती है।

सकल मार्जिन की गणना प्रतिशत के रूप में की जाती है। ये अंतर लेखांकन प्रणाली के लिए मौलिक हैं। इस प्रकार, यूरोपीय लोग सकल मार्जिन की गणना प्रतिशत के रूप में करते हैं, जबकि रूस में "मार्जिन" को लाभ के रूप में समझा जाता है।

औसत सीमांत आय उत्पाद की कीमत और औसत परिवर्तनीय लागत के बीच का अंतर है। औसत सीमांत आय निश्चित लागतों को कवर करने और लाभ कमाने में उत्पाद की एक इकाई के योगदान को दर्शाती है।

सीमांत आय की दर बिक्री राजस्व में सीमांत आय का हिस्सा है या (किसी व्यक्तिगत उत्पाद के लिए) उत्पाद की कीमत में औसत सीमांत आय का हिस्सा है।

इन संकेतकों का उपयोग कुछ समस्याओं को शीघ्रता से हल करने में मदद करता है, उदाहरण के लिए, विभिन्न आउटपुट वॉल्यूम पर लाभ की मात्रा निर्धारित करना। सीमांत आय की राशि निश्चित लागतों को कवर करने और लाभ कमाने में उद्यम के योगदान को दर्शाती है।

स्रोत: "marketch.ru"

विदेशी मुद्रा पर मार्जिन

मार्जिन वह राशि है जो ब्रोकर से उधार ली गई धनराशि का उपयोग करके खोली गई स्थिति के लिए बीमा कवरेज के रूप में कार्य करती है। अर्थशास्त्र के अन्य क्षेत्रों में, यह शब्द लाभ की अवधारणा के अनुरूप है, क्योंकि यह फ्रांसीसी शब्द "मार्ज" पर आधारित है, जिसका अर्थ किसी चीज़ में अंतर या लाभ है।

जिसमें शाब्दिक अनुवादअंग्रेजी शब्द "मार्जिन" रिज़र्व, एज या सीमा की तरह लगता है, जो विदेशी मुद्रा में मार्जिन की अवधारणा के करीब है।

संपार्श्विक को सुरक्षित करने के लिए आवश्यक धनराशि पूरी तरह से डेबिट नहीं की जाती है, लेकिन लेनदेन खोले जाने के समय व्यापारी के चालू खाते में स्वचालित रूप से "जमे" हो जाती है। उदाहरण के लिए, आपके ट्रेडिंग खाते में $1,000 हैं और आप एक ऐसा व्यापार खोलते हैं जिसके लिए संपार्श्विक रूप से $300 की आवश्यकता होती है।

एक ऑर्डर खोलने के बाद, खाते की शेष राशि अभी भी वही $1000 होगी (वर्तमान लाभ या हानि को ध्यान में नहीं रखते हुए), लेकिन इसमें से $300 अन्य पदों को खोलने के लिए अनुपलब्ध हो जाएगा। अवरुद्ध धनराशि वर्तमान लेनदेन बंद होने के बाद ही उपलब्ध होती है। यदि व्यापारी की स्थिति लाभहीन हो जाती है, तो जारी ऋण निधि को सुरक्षित करने की गारंटी के रूप में मार्जिन राशि ब्रोकर को हस्तांतरित कर दी जाती है।

मुक्त मार्जिन की एक अवधारणा है, जिसका अर्थ है संपार्श्विक दायित्वों के आकार और जमा शेष के बीच का अंतर। यदि, घाटे के परिणामस्वरूप, मुक्त मार्जिन मूल्य घट जाता है और एक महत्वपूर्ण मूल्य तक पहुंच जाता है, तो ब्रोकर जबरन मौजूदा स्थिति को बंद कर देता है।

आप मेटाट्रेडर ट्रेडिंग टर्मिनल के विशेष सूचना क्षेत्र में चालू खाते की स्थिति, साथ ही जमा का मूल्य और उपलब्ध धनराशि का पता लगा सकते हैं, जो पोजीशन खोलते समय बनता है। यह प्रारंभिक और वर्तमान शेष, मार्जिन, मुक्त मार्जिन और इसके स्तर पर प्रतिशत के रूप में डेटा प्रदर्शित करता है।

मार्जिन ट्रेडिंग

विदेशी मुद्रा व्यापार हमेशा व्यापक दर्शकों के लिए सुलभ नहीं रहा है। ब्रोकरेज कंपनियों की संख्या में तेजी से वृद्धि ने उनके बीच प्रतिस्पर्धा को प्रेरित किया, जिसके परिणामस्वरूप उनमें से प्रत्येक ने सबसे अनुकूल परिस्थितियों की पेशकश करने की मांग की।

ग्राहकों को आकर्षित करने के लिए उत्तोलन सबसे शक्तिशाली और प्रभावी उपकरण बन गया है। अब आपको कोई ट्रेड खोलने के लिए अपने ट्रेडिंग खाते में बड़ी मात्रा में धनराशि रखने की आवश्यकता नहीं है। ऑर्डर खोलने के लिए, आपको केवल पर्याप्त संपार्श्विक प्रदान करने की आवश्यकता है, जो स्थिति के मूल्य से सैकड़ों या हजारों गुना कम हो सकता है, और ब्रोकरेज कंपनी शेष धनराशि प्रदान करेगी।

इसके कारण, व्यापारियों के लिए पूंजी की आवश्यकताएं कम हो गई हैं, जिससे डीलिंग केंद्रों को बड़ी संख्या में ग्राहकों को आकर्षित करने की अनुमति मिली है।

लीवरेज (मार्जिन ट्रेडिंग) का उपयोग करके व्यापार व्यापक हो गया है। साथ ही, डीलिंग लीवरेज का आकार हर साल बढ़ता है, जो एक व्यापारी के लिए शुरुआती बार को और कम कर देता है।

कुछ साल पहले, 1:100 का उत्तोलन उच्च माना जाता था, लेकिन अब कई कंपनियां 1:1000 के मूल्य का उपयोग करती हैं, और यह कोई उत्कृष्ट बात नहीं है।

लेकिन मार्जिन का उत्तोलन से क्या संबंध है? मार्जिन को लेनदेन खोलने के लिए ऋण प्राप्त करने की शर्तों की प्रत्यक्ष अभिव्यक्ति कहा जा सकता है। उत्तोलन जितना अधिक होगा, संपार्श्विक मूल्य उतना ही कम होगा। इसके विपरीत, एक छोटे उत्तोलन के लिए ऑर्डर खोलने के लिए बड़े मार्जिन की आवश्यकता होगी।

यहां मार्जिन ट्रेडिंग का उपयोग करते समय उत्पन्न होने वाले जोखिमों पर ध्यान देना उचित है। जोखिम की अवधारणा एक बड़ा विषय है जिस पर एक अलग सामग्री में अधिक विस्तृत विचार की आवश्यकता है। संक्षेप में, मार्जिन और लीवरेज कई व्यापारियों के लिए थोड़ा आकर्षण का विषय हैं।

शुरुआती लोगों के लिए, उनके पास उपलब्ध राशि से सैकड़ों या हजारों गुना अधिक राशि के साथ काम करने का अवसर केवल काफी अधिक लाभ प्राप्त करने से जुड़ा है। लेकिन अक्सर यह समझ सबसे महत्वपूर्ण पहलू को नजरअंदाज कर देती है - अगर बाजार व्यापारी के खिलाफ जाता है तो एक बड़ा लाभ उतना ही बड़े नुकसान में बदल सकता है।

ब्रोकर द्वारा आवश्यक संपार्श्विक की छोटी राशि एक प्रकार की कुंजी बन जाती है जो बड़े जोखिमों की दुनिया का द्वार खोलती है। सख्त पूंजी प्रबंधन नियमों के अभाव में, छोटे मार्जिन और उच्च लाभ की संभावना के रूप में प्रस्तुत किया गया ऐसा उपहार अक्सर बेकार साबित होता है। पूरा नुकसानव्यापारी का धन.

गणना

उच्च उत्तोलन का उपयोग करते समय, खाते में धनराशि को सही ढंग से वितरित करना विशेष रूप से महत्वपूर्ण है। आप जमा पर उपलब्ध लगभग सभी धनराशि का उपयोग करके, अधिकतम उपलब्ध मात्रा के साथ केवल एक लेनदेन खोल सकते हैं, और, भले ही आप मूल्य आंदोलन की दिशा चुनने में सही हों, फिर भी आप अपना पैसा खो देंगे।

अक्सर, एक दिशा में लंबी गति शुरू करने से पहले, कीमत विपरीत दिशा में काफी हद तक बढ़ सकती है।

और यदि संपार्श्विक के गठन के बाद शेष मुक्त धनराशि अल्पकालिक नुकसान का सामना करने के लिए पर्याप्त नहीं है, तो आपका लेनदेन स्वचालित रूप से बंद हो जाएगा, और कुछ समय बाद आप बाहर से देखेंगे कि कीमत कैसे घूमती है और आपकी दिशा में जाती है।

जैसा कि ऊपर बताया गया है, मार्जिन का आकार लीवरेज पर निर्भर करता है। उसी समय, संपार्श्विक के मूल्य की सटीक गणना करने के लिए, दो और मापदंडों की आवश्यकता होगी - लेनदेन की मात्रा और मुद्रा जोड़ी की विनिमय दर। सामान्य सूत्रक्योंकि गणना इस तरह दिखती है (याद रखें कि इस मामले में गणितीय संक्रियाएँ क्रमिक रूप से, बाएँ से दाएँ की जाती हैं):

मार्जिन = लेनदेन की मात्रा / उत्तोलन * दर

यह ध्यान देने योग्य है कि इस सूत्र में मात्रा को इकाइयों में दर्शाया जाना चाहिए, बहुतों में नहीं। उदाहरण के लिए, आप 1:1000 के उत्तोलन के साथ 1.24 की कीमत पर EUR/USD जोड़ी का 0.5 मानक लॉट खरीदना चाहते हैं।

हमें निम्नलिखित गणना मिलती है: 50,000 / 1000 * 1.24 = $62। 1:500 के उत्तोलन के साथ, संपार्श्विक राशि $124 होगी।

कई बड़े ब्रोकरेज कंपनियाँविशेष सेवाएँ और एप्लिकेशन प्रदान करें जिनके साथ आप मार्जिन सहित मूल्यों की पूरी श्रृंखला की त्वरित और आसानी से गणना कर सकते हैं। लेकिन अगर आपके ब्रोकर के पास समान उत्पाद नहीं हैं, तो भी उपरोक्त फॉर्मूले का उपयोग करके मार्जिन की गणना करना मुश्किल नहीं होगा।

मार्जिन ट्रेडिंग के माध्यम से विदेशी मुद्रा बाजार में प्रवेश करने की सीमा को कम करने से इस वित्तीय दुनिया के दरवाजे खुल गए हैं विशाल राशिदुनिया भर के व्यापारी। संपार्श्विक के रूप में बहुत छोटी राशि छोड़कर, आप महत्वपूर्ण धन का प्रबंधन कर सकते हैं और आश्चर्यजनक परिणाम प्राप्त कर सकते हैं। लेकिन हमें उन जोखिमों के बारे में नहीं भूलना चाहिए जो ऐसे अवसरों का अभिन्न अंग हैं।

आप सर्व-परिचित आकर्षण के साथ एक सादृश्य दे सकते हैं, जहां आपको एक विशेष मंच पर जितना संभव हो सके हथौड़े से प्रहार करने की आवश्यकता होती है। आप इसे विभिन्न संख्याओं से बेहतर याद रख सकते हैं। सर्वोत्तम संभव परिणाम प्राप्त करने की चाहत में, आप एक छोटी राशि का भुगतान करते हैं और एक बड़ा हथौड़ा प्राप्त करते हैं, लेकिन आप इसे साइट के ठीक बीच में मारते हैं या बिल्कुल अपने पैरों पर, यह आप पर निर्भर करता है।

यदि आपके पास छोटा हथौड़ा होता, तो चूक जाने पर उतना नुकसान नहीं होता, लेकिन यदि आप सफल हो जाते, तो परिणाम भी छोटे होते? इसलिए, जोखिम और इनाम के बीच संबंध स्वयं निर्धारित करें, अपने मार्जिन की निगरानी करें, अपने कौशल का गंभीरता से मूल्यांकन करें और एक चरम से दूसरे तक जाने के बिना, आपके लिए उपलब्ध सभी अवसरों का बुद्धिमानी से उपयोग करें।

आर्थिक क्षेत्र में, ऐसी कई अवधारणाएँ हैं रोजमर्रा की जिंदगीलोगों से कम ही मिलते हैं. कभी-कभी आर्थिक समाचार सुनते या अखबार पढ़ते समय हमारा सामना उनसे होता है, लेकिन हम केवल कल्पना ही करते हैं सामान्य अर्थ. यदि आपने अभी-अभी अपनी उद्यमशीलता गतिविधि शुरू की है, तो आपको व्यवसाय योजना को सही ढंग से तैयार करने और आसानी से समझने के लिए कि आपके साथी किस बारे में बात कर रहे हैं, आपको उनके साथ अधिक विस्तार से परिचित होना होगा। ऐसा ही एक शब्द है मार्जिन शब्द।

व्यापार में "अंतर"इसे बेचे गए उत्पाद की लागत और बिक्री आय के अनुपात के रूप में व्यक्त किया जाता है। यह एक प्रतिशत सूचक है, यह बेचते समय आपका लाभ दर्शाता है। शुद्ध लाभ की गणना मार्जिन संकेतकों के आधार पर की जाती है। मार्जिन इंडिकेटर का पता लगाना बहुत आसान है

मार्जिन=लाभ/बिक्री मूल्य * 100%

उदाहरण के लिए, आपने 80 रूबल के लिए एक उत्पाद खरीदा, और बिक्री मूल्य 100 था। लाभ 20 रूबल है। चलिए हिसाब लगाते हैं

20/100*100%=20%.

मार्जिन 20% था. यदि आपको यूरोपीय सहयोगियों के साथ काम करना है, तो यह विचार करने योग्य है कि पश्चिम में मार्जिन की गणना हमारे देश की तुलना में अलग तरीके से की जाती है। सूत्र वही है, लेकिन बिक्री आय के बजाय शुद्ध आय का उपयोग किया जाता है।

यह शब्द न केवल व्यापार में, बल्कि स्टॉक एक्सचेंजों और बैंकरों के बीच भी व्यापक है। इन उद्योगों में, इसका मतलब प्रतिभूतियों की कीमतों और बैंक के शुद्ध लाभ में अंतर, जमा और ऋण पर ब्याज दरों में अंतर है। के लिए विभिन्न क्षेत्रअर्थव्यवस्था, विभिन्न प्रकार के मार्जिन हैं।

उद्यम में मार्जिन

सकल मार्जिन शब्द का प्रयोग व्यवसायों में किया जाता है। इसका मतलब लाभ और परिवर्तनीय लागत के बीच का अंतर है। इसका उपयोग शुद्ध आय की गणना के लिए किया जाता है। को परिवर्ती कीमतेइसमें उपकरण रखरखाव, श्रम लागत और उपयोगिताओं की लागत शामिल है। यदि हम उत्पादन के बारे में बात कर रहे हैं, तो सकल मार्जिन श्रम का उत्पाद है। इसमें गैर-परिचालन सेवाएँ भी शामिल हैं जो बाहर से लाभदायक हैं। यह किसी कंपनी की लाभप्रदता का पहचानकर्ता है। इससे उत्पादन के विस्तार और सुधार के लिए विभिन्न मौद्रिक आधार बनते हैं।

बैंकिंग में मार्जिन

क्रेडिट मार्जिन- वस्तु के मूल्य और उसकी खरीद के लिए बैंक द्वारा आवंटित राशि के बीच का अंतर। उदाहरण के लिए, आप एक साल के लिए 1000 रूबल की एक टेबल क्रेडिट पर लेते हैं। एक साल के बाद, आप ब्याज सहित कुल 1,500 रूबल वापस कर देंगे। उपरोक्त फॉर्मूले के आधार पर, बैंक के लिए आपके ऋण पर मार्जिन 33% होगा। समग्र रूप से बैंक के लिए क्रेडिट मार्जिन संकेतक ऋण पर ब्याज दर को प्रभावित करते हैं।

बैंकिंग- जमा और जारी ऋण पर ब्याज दर गुणांक के बीच अंतर। ऋण पर ब्याज दर जितनी अधिक होगी और जमा पर ब्याज दर जितनी कम होगी, बैंक का मार्जिन उतना अधिक होगा।

शुद्ध ब्याज– संकेतकों का अंतर ब्याज आयऔर बैंक में उसकी परिसंपत्तियों के संबंध में व्यय। दूसरे शब्दों में, हम बैंक के खर्चों (भुगतान किए गए ऋण) को आय (जमा पर लाभ) से घटाते हैं और जमा राशि से विभाजित करते हैं। बैंक की लाभप्रदता की गणना करते समय यह संकेतक मुख्य है। यह स्थिरता को परिभाषित करता है और इसमें है नि: शुल्क प्रवेशइच्छुक निवेशकों के लिए.

गारंटी- संपार्श्विक के संभावित मूल्य और उसके विरुद्ध जारी ऋण के बीच का अंतर। पैसा न लौटाने की स्थिति में लाभप्रदता का स्तर निर्धारित करता है।

एक्सचेंज पर मार्जिन

एक्सचेंज ट्रेडिंग में भाग लेने वाले व्यापारियों के बीच, भिन्नता मार्जिन की अवधारणा व्यापक है। यह सुबह और शाम को खरीदे गए वायदा की कीमतों के बीच का अंतर है। एक व्यापारी सुबह व्यापार की शुरुआत में एक निश्चित राशि के लिए वायदा खरीदता है, और शाम को, जब व्यापार बंद हो जाता है, तो सुबह की कीमत की तुलना शाम की कीमत से की जाती है। यदि कीमत बढ़ गई है, तो मार्जिन सकारात्मक है; यदि यह घट गई है, तो मार्जिन नकारात्मक है। इसे प्रतिदिन ध्यान में रखा जाता है। यदि कई दिनों तक विश्लेषण की आवश्यकता होती है, तो संकेतक जोड़े जाते हैं और औसत मूल्य पाया जाता है।

मार्जिन और शुद्ध आय के बीच अंतर

मार्जिन और शुद्ध आय जैसे संकेतक अक्सर भ्रमित होते हैं। अंतर महसूस करने के लिए, आपको पहले यह समझना चाहिए कि मार्जिन खरीदी और बेची गई वस्तुओं के मूल्यों के बीच का अंतर है, और शुद्ध आय बिक्री से प्राप्त राशि है जिसमें उपभोग्य वस्तुएं शामिल हैं: किराया, उपकरण रखरखाव, उपयोगिता बिल, मजदूरी, आदि। यदि हम परिणामी राशि से कर घटा दें, तो हमें शुद्ध लाभ की अवधारणा मिलती है।

मार्जिन ट्रेडिंग कुछ संपार्श्विक - मार्जिन के बदले उधार ली गई धनराशि का उपयोग करके वायदा खरीदने और बेचने की एक विधि है।

मार्जिन और "धोखा" के बीच अंतर

इन अवधारणाओं के बीच अंतर यह है कि मार्जिन बिक्री लाभ और बेची गई वस्तुओं की लागत के बीच का अंतर है, और मार्कअप लाभ और खरीद की लागत है।

अंत में, मैं यह कहना चाहूंगा कि मार्जिन की अवधारणा आर्थिक क्षेत्र में बहुत आम है, लेकिन विशिष्ट मामले के आधार पर, यह किसी उद्यम, बैंक या स्टॉक एक्सचेंज की लाभप्रदता के विभिन्न संकेतकों को प्रभावित करती है।